1. 증시 중요 뉴스
1) 뉴욕증시, 미중갈등 우려 완화에 반등…나스닥 2.2%↑
- 미중 양국이 긴장 격화를 지양하고 무역협상을 지속할 의지를 피력하면서 13일(현지시간) 뉴욕증시 3대 지수가 급락 하루 만에 반등
- 이날 뉴욕증시에서 다우존스30 산업평균지수는 전장보다 587.98(1.29%) 오른 46,067.58에 거래를 마쳐
- 스탠더드앤드푸어스(S&P) 500 지수는 전장보다 102.21포인트(1.56%) 오른 6,654.72에, 기술주 중심의 나스닥 종합지수는 전장보다 490.18포인트(2.21%) 상승한 22,694.61에 각각 마감

2) "시진핑과 좋아" 한발 물러선 트럼프"
- 미국과 중국 간 무역 갈등이 다시 고조되면서 시장이 출렁이자 도널드 트럼프 미국 대통령이 중국에 '대화 메시지'를 발신. 중국의 희토류 수출 통제 조치와 미국의 대중 추가 관세 예고로 양국이 격돌한 지 이틀 만
- 이에 따라 이달 말 경주에서 열리는 아시아태평양경제협력체(APEC) 정상회의를 앞두고 미국과 중국이 고위급 채널을 가동해 입장 조율에 나설지 이목이 쏠리고 있어. 트럼프 대통령은 12일(현지시간) 사회관계망서비스(SNS) 트루스소셜에 "중국에 대해 걱정하지 말라"며 "모든 것이 잘될 것"이라고 밝혀
- 그는 "매우 존경받는 시(시진핑) 주석이 잠시 안 좋은 순간을 겪었을 뿐"이라며 "그는 자기 나라가 불황을 겪는 것을 원하지 않고, 나 역시 마찬가지"라고 덧붙여. 트럼프 대통령은 그러면서 "미국은 중국을 해치려는 것이 아니라 도우려는 것"이라고 해

3) 미중 우려 완화에 사흘만에 반등…WTI 1.0%↑
- 뉴욕 유가는 미·중 무역 갈등 우려가 완화한 가운데 3거래일 만에 처음으로 상승. 13일(미국 동부시간) 뉴욕상업거래소에서 11월 인도분 서부텍사스산원유(WTI)는 전장 대비 0.59달러(1.00%) 오른 배럴당 59.49달러에 거래를 마감
- WTI는 한때 2% 넘게 오르면서 60달러 선을 소폭 웃돌기도 했으나 안착에는 실패. 중국의 희토류 수출 통제 움직임에 분노를 터뜨렸던 도널드 트럼프 미국 대통령이 유화적인 제스쳐를 취하면서 고조됐던 시장의 우려도 사그라들어
- 이날 석유수출국기구(OPEC)는 월간 보고서에서 올해와 내년 글로벌 원유 수요 증가폭 전망치를 각각 하루 130만배럴과 140만배럴로 유지

4) 삼성운용 반도체 ETF '1조 클럽' 진입…"관련 ETF 중 두 번째"
- 삼성자산운용은 자사 KODEX 반도체 상장지수펀드(ETF)가 최근 반도체 업종의 호황에 힘입어 순자산 1조원을 넘겼다고 13일 밝혀
- 해당 ETF의 현재 순자산액은 1조498억원. 이 '1조 클럽' 진입 성과는 국내 반도체 ETF 중에서는 미래에셋자산운용 상품에 이어 두 번째 기록이라고 회사 측은 전해
- 순자산 1조원이 넘는 ETF는 국내 ETF 상품 중 상위 5%대에 해당하는 위치다. KODEX 반도체 ETF는 국내 양대 메모리칩 제조사인 삼성전자와 SK하이닉스를 42% 이상 편입한 상품으로, 한미반도체, 리노공업,이오테크닉스 등 반도체 산업의 우량 소재·부품·장비(소부장) 기업도 함께 투자
- 이 상품의 올해 연초 이후 수익률은 82.2%. 이대환 삼성운용 매니저는 "AI반도체부터 최근 메모리 반도체 부족까지 이어지면서 삼성전자와 SK하이닉스의 상승세는 계속 이어질 것"이라며 "KODEX 반도체를 통해 대표주뿐만 아니라 핵심 소부장 기업에도 함께 투자해 반도체 산업 전반의 성장을 효율적으로 포착할 기회가 될 것"이라고 설명
#삼성전자 #SK하이닉스 #이오테크닉스 #티엘비 #심텍

5) JP모건 '양자컴퓨팅 등 투자' 발표에 관련주 20% 안팎 급등
- 뉴욕증시에서 리게티 컴퓨팅(25.02%)과 디웨이브 퀀텀(23.02%), 아르킷 퀀텀(20.09%) 등 양자컴퓨팅 대표 기업들의 주가가 20% 넘게 상승
- 아이온큐(16.19%)와 퀀텀 컴퓨팅(12.86%)도 10% 넘는 상승세를 보여. 이날 양자컴퓨팅 관련 종목들의 주가에는 JP모건의 장기 투자 계획 발표가 영향을 준 것으로 분석
- JP모건은 이날 미국의 국가 경제 안보와 회복력에 핵심적인 산업을 지원하기 위해 10년간 총 1조5천억달러(약 2천142조원) 규모의 자금조달·투자를 단행한다고 발표
#아이씨티케이 #엑스게이트 #우리넷 #아톤 #케이씨에스

2. 전일 미국 · 유럽 증시 
- 다우산업 : 46067.58 (+587.98p, 1.29%)
- S&P500 : 6654.72 (+102.21p, 1.56%)
- 나스닥 : 22694.61 (+490.18p, 2.21%)
- 영국 FTSE100 : 9442.87 (+15.4p, 0.16%)
- 프랑스 CAC40 : 7934.26 (+16.26p, 0.21%)
- 독일 DAX : 24387.93 (+146.47p, 0.6%)
- 유로스톡스50 : 5568.19 (+36.87p, 0.67%)

- 주요뉴스 및 시황 
- 뉴욕증시, 미중갈등 우려 완화에 반등…나스닥 2.2%↑
- 뉴욕상품거래소에서 8월물 금 선물가격은 전날 대비 132.6달러(+3.31%) 상승한 온스당 4,133.00달러에 거래를 마감
- 미국 국채 2년물 금리는 직전 거래일 대비 0.7bp 내린 3.529%를 기록
- 미국 국채 10년물 금리는 직전 거래일 대비 8.9bp 내린 4.059%를 기록
- 주요 6개 통화에 대한 달러 가치를 반영하는 달러인덱스는 전장대비 0.30% 내린 99.03을 기록

3. Today 관심 레포트
- SK하이닉스: 과소평가의 리스크가 더 높음 (흥국증권, BUY, 목표주가 55만원)
- SK하이닉스의 3Q25 실적이 매출액 24.9조원(+12%QoQ, +42%YoY), 영업 이익 11.6조원(+26%QoQ, +65%YoY)을 기록해, 컨센서스(영업이익 10.9 조원)를 상회할 것으로 전망
- HBM 매출액 증가 외에도 DRAM, NAND 모두 예상보다 강한 가격 흐름(범용 DRAM +10%QoQ, NAND +4%QoQ)이 반영되며 실적 서프라이즈를 견인할 것으로 판단
- SK하이닉스 목표주가를 550,000원으로 상향. 해당 주가는 2026년 BPS에 Micron PBR 상단인 2.7배를 적용한 수치

- SNT모티브: 육각형 부품사, 성장을 재장전하다 (현대차증권, BUY, 목표주가 4.8만원)
- 3Q25 영업이익은 275억원(+24.7% yoy, OPM 10.2%) 기록해 컨센서스 1.6% 상회할 전망. 증가 전환한 매출액, 방산/모터 기반 견고한 수익성으로 이익 성장 지속, 주주 환원 확대와 미국 투자를 통한 지정학적 리스크 경감에도 밴드 하단으로 Valuation 매력 보유 
- 방산 수주, HEV 성장, 높은 배당 성향, 견고한 재무구조, 미국 투자로 지정학적 리스크 경감에도 매력적인 Valuation을 갖춘 육각형 회사. 
- 투자의견 BUY 유지, 목표주가는 적용 EPS 변경으로 기존대비 14.3% 상향 조정한 48,000원

- 한국항공우주: 3Q25 Preview: 아쉬운 실적 속 분명한 성장 방향성 (LS증권, BUY, 목표주가 12.4만원)
- 3Q25 연결기준 매출액 1.0조원(12.0% YoY), 영업이익 520억원(-32.5% YoY, OPM 5.1%)으로 매출은 컨센서스(1.0조원) 대비 부합 당사 추정치(1.2조원) 대비 하회, 영업이익은 컨센서스(847억) 및 당사 추정치(780억) 대비 하회 전망
- 주된 하회 요인으 로는 국내사업 완제기 인도 지연으로부터 기인하나 연간으로는 인도 수량 변동 없을 것이라 추정 1) 국내사업: KF-21 개발을 포함한 각종 개발 매출이 주로 인식돼 낮은 영업이익률을 전망. 
- 다만 4Q25 기타 양산 및 지연된 물량 인도가 집중되며 양산 비중 상승, 마진율 회복을 전망. 3Q25부터는 제노코가 연결 인식될 예정으로 규모는 크지 않으나 방위산 업을 근간으로 성장할 우주산업에서 동사 또한 수혜를 받을 수 있을 것으로 보임