- 2025년 03월 04일, 한미 양국의 상무부 장관이 만나 한미 조선업 강화를 맺음. - 해당 소식으로 조선주 투자 심리가 개선될 것으로 전망되며, 특히 한국 조선 기술력에 대한 미국의 러브콜이 지속될 것으로 예상됨. - 현재 글로벌 선박 건조 건수 1위는 중국이며, 미국은 1% 미만의 점유율을 차지하고 있음. - 이는 1920년대 만들어진 존스법으로 인해 자국 내 조선소에서 건조된 배만 미국 내에서 움직일 수 있기 때문임. - 미국은 중국을 견제하기 위해 동맹국인 한국, 일본, 싱가포르와의 협력이 필요하며, 그 중에서도 한국의 조선 기술력이 가장 뛰어나다고 판단함. - 미국 군함들의 노후화로 인해 유지, 보수, 정비 시장인 MRO 시장이 주목받고 있으며, 한국 조선주들에게 상당한 기회가 열릴 것으로 예상됨. - MRO 시장 규모는 20조 원으로 추정되며, 대표적인 관심주로 한화오션, HD현대중공업, 현대마린 솔루션을 제시함. - 해당 종목들은 올해 상반기 및 하반기에도 한국 조선업의 수혜가 기대되어 중장기 관점에서 여유롭게 보유하는 전략을 추천함.

- 전고체 배터리 관련주인 이수스페셜티케미컬은 지난해 이수페타시스의 제이오 인수 소식 이후 긍정적인 흐름을 보임. - 지난 금요일 에코프로비엠의 코스닥 코스피 이전 문제로 주가가 하락하면서 관련 종목들의 투심이 악화됨. - 그러나 SK온과 삼성 SDI등 대기업이 참여하는 2025 인터배터리에서 새로운 청사진이 제시될 예정이며, 이에 따라 해당 종목들의 흐름이 개선될 가능성이 있음. - 현재 주식 시장 상황이 좋지 않으나, 기업들은 꾸준히 기술 개발을 진행 중이므로 장기적인 관점에서 지켜볼 필요가 있음.

- 인터배터리 관련주로 GST, 케이엔솔, 워트 등이 있음. 이들 기업은 액침 냉각 기술을 보유하고 있으며, 상용화를 위해 기술적 보완 진행 중임. - GST는 2024년 잠정실적 발표에서 매출액 3462억 원, 당기순이익 463억 원을 기록함. - 케이엔솔은 지난해 3분기 누적 당기순이익이 100억 원이며, 최근 인텔 협력사 서브머가 델과 슈마컴과 협력 파트너십을 체결함. - 원통형 배터리 관련 소형주로는 성우, 케이엔에스가 있음. 성우는 LG에너지솔루션 4680 배터리 탑캠 어셈블리를 단독 공급하며, 지난해 당기순이익 184억 원을 기록함. - 케이엔에스는 원통형 배터리에 탑재되는 CID를 제조하며, 2024년도에 매출액 270억 원, 순이익 14억 원을 달성함. - 전고체 배터리는 높은 에너지 밀도, 공정 단순화를 통한 원가 절감, 폭발 및 화재 위험 최소화 등의 강점이 있음. - LG에너지솔루션은 셀투팩 기술을 적용해 전고체 전지로 진화를 추진 중이며, 비야디는 CTC기술을 연구하며 경쟁력 강화에 나섬.

- 인터배터리 2025가 내일부터 열리며, 688개의 배터리 업체들이 참가 예정임. - 한국 대표 배터리 3사의 주요 내용은 다음과 같음. - LG에너지솔루션 : 46시리즈 셀라인업 최초 공개, 나트륨이온 배터리 및 LFP CTP 전시 예고 - 삼성 SDI : 2027년 상용화 목표인 전고체 배터리 공개 계획, 현대차 그룹과 로봇 신기술 공개 및 공동 마케팅 진행 - SK 온 : SK엔무브와 공동 개발중인 액침 냉각 기술에 대한 관심이 높음. 이미 CES에서 해당 기술을 선보였고, 2023년 SKT 인천 데이터 센터에서의 실증을 성공함.

- 알루미늄 관세 이슈로 반사 수혜 기대감 존재 : 중국은 300% 이상 관세 부과하나 해당 회사는 0% 관세로 진행 중 - 주요 품목은 전기차 배터리 보호용 모듈 케이스이나 탄소 배출 관련 유럽의 3년 유예 조치로 수요 증가 둔화 가능성 있음 - 인터배터리 이슈로 국내 점유율 1위인 전기차 배터리 회사의 부각으로 상승 흐름 제한 예상 - 미국 현지 공장 설립 및 생산 능력 확대로 관세에서의 자유로움 확보 및 미국 매출 비중 확대 추세 - 25년도 실적 턴어라운드 전망으로 기업 가치 상승 기대

- 대체거래소 출범 후 10개 종목에 한해 12시간 동안 주식 거래 가능해지며, 주목할 만한 종목으로 와이지엔터테인먼트를 언급함. - 엔터주들의 산업 흐름이 좋으며, 중국 전인대 이슈로 인한 경기 부양 시 소비 증가로 엔터사들에게 긍정적인 영향 미칠 것으로 전망함. - 블랙핑크 완전체 활동 및 베이비몬스터의 빠른 성장에 따른 수익화 본격화 기대되고 있음. - 블랙핑크 월드투어 일정 공개했으며, 규모 확대로 인해 콘서트 및 MD 매출 증가로 실적 기대감 상승 중임. - 보이그룹 트레저 및 미니 앨범에 대한 기대감도 높아지고 있어, 연차 낮은 아티스트의 월드 투어 성공 여부 관심 집중됨.

- 오늘 장은 앞서 본 공시 중 자동차 부품주인 화승코퍼레이션에 주목함. - 화승코퍼레이션은 영업이익 887억 원으로 전년 대비 13% 증가했으나, 자동차 부품 분야에서의 매출 비중이 높아 자동차 시장 변화에 민감하다는 특징이 있음. - 20년부터 이어진 수직 계열화로 비용 절감 효과를 누리고 있으며, 특히 누수 방지용 실링 부분에서 경쟁력을 보유하고 있음. - 현대기아차에 대한 매출 비중이 높아 해당 기업의 상황에 영향을 받을 가능성이 큼. - 최근 포트폴리오 다변화를 시도하고 있으나, 아직까지 유의미한 결과를 내지 못하고 있음. - 시장 반응 및 이전 호실적 발표 기업들의 주가 변동성을 고려해야 함.

- 롯데렌탈, 홍콩계 사모펀드인 어피니티에쿼티파트너스에 매각 본계약 체결 예정 및 대규모 유상증자 진행 발표. - 롯데렌탈의 부채 비율은 377%에서 341%로 개선 예상되며, 어피니티는 SK렌터카 인수 경험 바탕으로 렌터카 시장에서의 입지 강화 기대. - 롯데그룹은 롯데케미칼의 실적 악화로 인한 유동성 위기 극복 위해 롯데월드타워 담보 설정 및 계열사들의 비효율 사업/유형 자산 매각 중. - 롯데렌탈은 그룹 성장 전략과의 불일치로 매각 결정되었으며, 향후 모빌리티 분야에서는 전기차 충전과 자율주행 등 기술 기반 사업 중점 육성 계획. - 화승코퍼레이션, 작년 영업이익 887억원으로 전년 대비 13.4% 증가했으며 매출도 3.9% 증가. 호실적 원인은 환율 상승에 따른 환평가 이익 발생으로 분석됨.

- 미국 증시 3대 지수 하락 마감. 멕시코·캐나다·중국에 대한 관세 부과 우려 및 경제 성장률 저하 때문. - 미국 애틀랜타 연은의 1분기 GDP 성장률 예상치는 -2.8%로 이전 예측(-1.5%) 하회. - 미국 제조업 가격지수는 62.4로 상승했으며, 이는 관세 인상 시 미국 물가 상승 공포 증가 야기. - 엔비디아 주가는 AI 칩의 싱가포르 경유 중국 유출 의혹으로 9% 가까이 하락. 미 정부의 반도체 수출 감시 강화 가능성 존재. - 국내에서는 낸드 플래시 시장이 상반기까지 부진 후 하반기 회복 예상. 그러나 반도체 장비 업체에는 기회가 될 수 있음. - 조선주와 천연가스 관련주는 산자부 장관의 제안에 따라 미국과의 협력 관계 개선되며 호조세. - 대체거래소 출범으로 주식 거래 가능 시간이 오전 8시~오후 8시로 연장되어 출퇴근길 주식 거래 가능. 이로 인해 증권사 수수료 수입 증가 예상.

- 최근 M7 기술주들이 부진하며 테슬라와 엔비디아도 크게 하락함. - 이는 미국과 중국의 AI 경쟁 심화에 따른 것으로 분석됨. - AI 외에도 기술주 중 방어적인 성격을 띠는 사이버 보안 테마에 주목할 필요 있음. - 사이버 보안 분야는 꾸준한 성장이 예상되며, 관련 ETF로는 CIBR과 HACK이 있음. - CIBR은 10조 이상의 규모를 가진 대형 ETF이며, HACK은 사이버보안 테마의 매출이 90% 이상이어야 하는 조건을 가짐.

- 원인 : 예상을 하회한 제조업 지표 및 엔비디아와 브로드컴의 급락 - 기술주 : 엔비디아와 브로드컴의 급락으로 3% 넘게 급락 - 에너지주 : 국제유가 2% 넘게 하락하며 3% 넘게 밀림 - 임의소비재주 : 아마존과 테슬라 부진한 흐름으로 2% 넘게 하락 - 부동산주, 필수소비재, 헬스케어주 : 상승 - 캐나다, 멕시코, 중국에 대한 관세 부과 예정 앞두고 10년물 국채금리 하락 - ISM에서 집계한 미국과 EU의 제조업 구매관리자지수 PMI가 50.3으로 예상 하회하며 낙폭 키움 - 유로화 주인공 : 유럽 정상들의 재정 지출 확대 언급 및 유로존의 2월 소비자물가상승률 증가로 인한 금리 동결 전망 - 달러 인덱스 : 106선 중반으로 내려옴 - 비트코인 : 트럼프 대통령의 가상자산 전략적 비축 언급 후 9만 4천 달러 선 회복 했으나 금일 9만 달러 아래로 내려옴 - UBS : 금 선물 랠리 공고 및 글로벌 생산 지표 완만하게 회복 시 은의 더 큰 상승세 전망 - 원인 : 유럽 정상들의 우크라이나 군사적 지원 및 국방비 증액 합의 - 상해종합 지수 : 0.12% 하락 / 홍콩 항셍 지수 : 0.18% 상승 - 관전 포인트 : 중국의 경제개발 5 개년 계획 및 부양책 여부

- 비트코인을 주제로 한 ETF 상품들이 주목받고 있다. - 최근 비트코인은 관세 우려와 안전자산 선호 심리로 인해 $9만 달러 선이 무너졌으며, 한때 $8만 2천 달러대까지 떨어지기도 했다. - 트럼프 대통령이 가상자산 전략적 비축을 추진하겠다는 발언 후 비트코인은 $9만 4천 달러까지 회복했으며, 이더리움, 리플, 솔라나 등도 동반 상승했다. - 신시아 루미스 상원의원이 발의한 법안에 따르면 미 재무부가 향후 5년간 비트코인 100만 개를 매입할 계획이다. - 아이셰어즈 트러스트 ETF 티커명 IBIT는 비트코인 현물에 투자하며, 출시 1년 만에 미국 ETF 4천여 개 가운데 자산 규모 32위로 올라섰다. - 선물 기반 비트코인 ETF로는 프로셰어즈 비트코인 스트래티지 ETF 티커명 BITO와 CME 비트코인 선물 지수를 추종하는 비트코인 2배 스트래티지 티커명 BITX가 있다. - 비트코인을 가장 많이 보유한 기업인 스트래티지의 비중이 높은 비트코인 크립토 산업 혁신기업 ETF 티커명 BITQ도 있다. - 강세론 측에서는 스탠다드차타드가 올해 비트코인 전망치를 $20만 달러, 트럼프 대통령 임기 내에 $50만 달러로 전망했으며, 톰 리는 올해 $15만 달러에 이를 것이라 봤다. - 약세론 측에서는 관세 도입으로 물가가 오르면 소비가 꺾여 경기 하방 압력을 자극할 수 있으며, 이는 비트코인이 $7만 달러까지 떨어질 수 있다고 경고했다.

- 국제유가 : OPEC이 4월 1일부터 하루 220만 배럴 규모의 증산에 나서며 2% 하락중. 다만 시장 상황에 따라 변동 가능성 있음. - 천연가스 : 지난주 하락세에 따른 반등으로 7%대 급등 중. - 곡물 선물 : 대부분 하락 중이며 특히 나이지리아의 1월 코코아 수출량 증가로 코코아는 큰 폭으로 하락 중. - 금속 선물 : 달러 인덱스 하락으로 대체로 상승 중. 중국 양회의 발언과 방향성이 구리 가격에 영향을 미칠 것으로 예상. - 금 선물 : 달러 약세, 우크라이나 평화 협상 지연, 미국 관세 정책 우려로 안전 자산 수요 증가하며 1% 상승해 2890달러 대에 거래 중. - 비트코인 : 트럼프 대통령의 미국 가상자산 수도화 발언으로 급등 후 관세 우려로 9만 달러 붕괴, 현재 8만 5천 달러 대에 거래 중. 이더리움도 2100달러 대로 하락. - 뉴욕 증시 : 3대 지수 하락 중, 경기 방어 업종인 필수 소비재 ETF만 강보합권, 에너지 및 반도체 ETF 부진

- 다음 주 승부처는 2차 전지주로 예상되며, 인터배터리 2025가 긍정적 모멘텀으로 작용할 것으로 보인다. - 인터배터리 2025에서 비야디와 EV가 국내 전시에 최초 참가하며, 차세대 배터리와 LFP 배터리 공개 예정이다. - LG에너지솔루션은 4680 배터리를, 삼성 SDI는 고출력 원통형 배터리를, SK온은 고출력 파우치형 배터리 시제품을 공개한다. - 3월 4일 현대차와 기아의 2월 자동차 판매와 미국의 2월 자동차 판매 데이터 공개 예정이며, 테슬라의 부진 속에서도 전기차 성장세는 지속될 것으로 전망된다. - 미국의 1월 전기차 판매 증가율은 25%이며, 북미 지역 합산시 22%의 성장률을 보였다. - 테슬라의 부진에도 불구하고 비테슬라 진영의 판매가 높아 K-배터리에는 긍정적 신호로 여겨진다. - 전기차 캐즘은 진행 중이나 올해 하반기 이후 회복될 것으로 기대되며, 극복 방안은 기술력과 원가 절감으로 예상된다.

- 글로벌텍스프리, 시장 우려에도 연간 기준 당기순이익 흑자 전환 성공 및 영업이익 217억원 발표 - 외국인 관광객 대상 미용, 성형 서비스 부가세 환급 서비스 기업으로 시장 점유율 80% 차지 - 작년 12월 기준 외국인 관광객 피부과 및 성형외과 소비액 급증, 올해도 실적 개선 흐름 지속 전망 - 3월 증시는 상승 랠리에 따른 단기적 변곡점 발생 가능성 존재, 정치적 리스크 및 공매도 재개 등 이벤트적 요인 주의 필요 - 불확실성 장세 속 안전지대로는 실적 긍정적인 업종 및 기업 중심 접근 추천, 휴젤 주목 권장

- 2차 전지주는 IRA 정책 불확실성과 전기차 캐즘 구간이 지속되고 있으나, 하반기를 기점으로 반등 포인트가 될 것으로 예상됨.EU 정상 회의에서 배기가스 배출 규제 완화 여부와 테슬라의 3월 모델 Y 글로벌 출시가 기대 요인임. 원통형 배터리 관련주인 LG에너지솔루션과 삼성 SDI, 소재 종목인 대주전자재료를 주목할 만함. - 2차 전지 소부장 내 톱픽은 덕산테코피아로, 사업 포트폴리오가 다양하고 첨가제 당뇨 비만 치료제 중간체, 자동차 전기 차용 타이어 첨가제까지 생산하며 반도체 디스플레이까지 포트폴리오가 다양함. - 중화권 증시인 상해종합과 선전 성분은 2% 가까이 하락 마감했고, 홍콩 항셍도 3%대 약세 흐름을 보임. 나스닥 선물도 0.15% 밀리며 2만 500선을 지나가고 있음. - 미국의 인플레이션 데이터로 보는 개인 소비 지출 PCE 가격지수가 발표되며 최근 인플레이션 불안이 지속되면서 지표에 주목하는 분위기임. 이전 12월에는 전월 대비 0.3%, 전년 대비 2.6% 상승하였음. - 승부처 종목으로는 LG에너지 솔루션과 대주전자재료를 선정함. LG에너지 솔루션은 기술력과 원가 경쟁력이 높고 현대차 증권에서 목표가 52만 원을 제시함. 또한 ESS 시장 잠재력을 과소평가하고 있어 이 부분을 기대한다면 실적이 잘 나올 수 있다고 봄. 대주전자재료는 실리콘 음극재가 주목받고 있으며 외형 확장 스토리를 따라갈 만하다고 봄. 목표가는 12만 5천 원, 손절가는 9만 7500원을 제시함.

[시간외 단일가 특징주 TOP3] 1. 다우데이타 : 장 마감 후 호실적 발표로 시간외 강한 상승세, 2023년 대비 지난해 영업이익 80% 이상 및 당기순이익 96% 이상 증가함. 2. 글로벌텍스프리 : 소폭 하락 마감한 정규장과 달리 시간외 반등에 성공함. 3. 엑스페릭스 : 오늘 오후 들어 오름폭 확대하며 15%대 상승 마감했으며 시간외에서는 변동성을 보임.

- 다음 주 중국의 2월 차이신 제조업 구매자 관리 지수 및 주요 경제지표 발표 예정임. - 지난 3일 발표된 1월 차이신 제조업 PMI 지표는 50.1포인트로 경기 확장 국면이나 실제 데이터는 위축 국면으로 평가됨. - 관세 리스크와 경기 침체 우려로 인해 이번 차이신 PMI 지표가 중요한 체크 포인트이며, 1월 대비 소폭 하회 예상됨. - 중국 내수 시장 회복이 어려운 상황에서 대규모 경기부양책 기대감이 존재함. - 중국 소비주는 현재 한국 상품과 궁합이 맞지 않아 기대감이 낮으며, 미국 소비주에 집중하는 것이 좋다고 판단함. - 화장품 섹터의 경우 수출 실적 둔화세로 막연한 기대감보다 보수적인 대응이 필요하다고 봄. - 중국의 AI 투자 본격화 메시지는 AI 소프트웨어 관련 종목들의 단기 기대 요인으로 작용되며, 엔터주의 경우 한한령 해제 기대감이 현실화된다면 성장 요인으로 작용될 것이라 판단함.

- 트럼프 대통령이 3월 4일부터 캐나다와 멕시코에 25% 관세를 부과하고 중국에 추가 관세 10%를 예고하면서 미 증시와 국내 증시가 크게 하락함. - 이번 관세 조치가 현실화될 경우, 국내 주요 수출품인 철강, 자동차, 반도체 등이 타격을 입을 것으로 예상됨. - 미국 정책의 수혜주로 언급되었던 조선, 원전 전력 관련 종목들도 최근 주가 흐름이 꺾이는 모습을 보임. - 한미 간 협상의 윤곽이 나타날 때까지 3월은 보수적으로 지켜봐야 할 것으로 전망됨.

- 미 나스닥 지수 급락으로 인해 코스피, 코스닥 양 지수 모두 큰 낙폭을 보이며 마감함. - 코스피 시총 상위 20위권 내에서는 셀트리온과 한화오션만 상승했으며, 특히 에코프로비엠, 레인보우로보틱스, 엔켐이 10% 넘게 급락함. - 다음 주 주요 일정으로는 스페인에서 열리는 세계 최대 이동통신 전시회 모바일 월드 콩그레스 2025, 미국과 중국의 2월 제조업 PMI 발표, 트럼프의 관세 부과 예고일, 대체거래소 넥스트레이드 개장, 현대차와 기아의 2월 지역별 판매 및 미국 자동차 판매 데이터 공개, 중국 양회 개막, 인터배터리 2025 개최 등이 있음. - 다음 주에는 통신, 중국 소비주, 2차 전지 등이 주목받을 것으로 예상됨.