- 1월 FOMC에서는 인플레이션이 2%에 가까워지고 있다는 문구가 삭제되며 잠시 논란이 있었으나 파월 의장의 발언으로 우려가 잠식됨. - 트럼프 대통령은 연휴 중에도 관세 이야기를 꺼내며 멕시코, 러시아, 인도 등 신흥 경제국 모임 브릭스에 100% 관세 부과 가능성을 경고함. - 달러당 원화 가격이 하루만에 24원 이상 치솟아 1455원 60전 수준으로 집계됨. - 미즈호은행 변정규 전무는 설날 마지막 휴일에 있었던 미국 연준은행 ECB의 금리 결정 결과에 따라 달러 강세, 유로화 약세로 인해 환율이 상승했으며, 이로 인해 달러의 고금리가 장기화 되고 상반기 중 달러 강세가 지속될 것이라 예상함. - 더불어 유로화의 금리 인하가 원화 가치의 하락을 촉발시켰으며, 앞으로 있을 한국은행의 금리 인하 여부가 최대 변수가 될 것이라 전망함. ● FOMC 회의록 공개, 강달러 지속되나...환율 1455원까지 치솟아 1월 31일 오전, 설 연휴가 끝난 직후 열린 외환시장에서 원·달러 환율이 1455원까지 치솟았습니다. 이는 전날 종가보다 24원 이상 급등한 수치입니다. 이러한 환율 급등의 배경으로는 지난 1월 30일

- 코스피 지수는 1.4%대 하락세를 보이며 장중 2500선을 터치, 외국인은 현물 1조 원대, 선물 4400개 가량 매도 중임. - 반도체, 하드웨어, AI 전력 인프라 관련 주들이 급락세를 보임. - 도널드 트럼프 미국 대통령이 멕시코와 캐나다에 25% 관세 부과 입장을 재확인함. - 미국 상무부가 딥시크의 AI 개발 중국 수출이 금지된 미국산 반도체 사용 여부 조사에 착수함. - 삼성전자가 레인보우로보틱스와 미래 로봇 개발 가속화를 위한 휴머노이드 개발에 박차를 가하는 소식에 로봇주들이 강세를 보임. - 원달러 환율은 트럼프 대통령의 관세 부과 방침과 연준의 금리 동결 등 대외 변수로 20원 넘게 급등해 1450원 선을 상회함. - 중국의 AI 스타트업 딥시크가 미국 빅테크의 최신 AI 모델 성능을 따라잡으며 비용을 10% 이하로 낮춘 보고서를 발표해 글로벌 투자자들에게 공포와 불확실성을 야기함. - 이로 인해 반도체와 전력 인프라 섹터가 타격을 입음. - 코스피는 1조 원 이상 매도 집중되며 특히 반도체와 반도체 인프라인 전력기기 쪽 매도 포지션이 강하게 나타남. - AI 모델의 추론과 학습 비용이 낮아지며 AI 시장에 값싸게 뛰어

- 삼성전자는 반도체 산업에서 레거시 제품 비중을 줄이고 고부가 제품 중심으로 판매 확대 전략을 추진 중이며, 딥시크와 관련해 다양한 시나리오를 검토 중임. - 삼성전자의 주가는 여전히 하락세를 걷고 있으나, 5만 1천 원 후반에서 5만 2천 원대를 유지하고 있음. - 삼성전자의 실적은 반도체 부분에서 레거시가 안 좋다는 얘기가 작년부터 계속 나왔으며, 공급 과잉 문제도 존재함. - 삼성전자는 2분기부터 3E 8단을 납품할 예정이며, 이는 주가에 좋은 영향을 미칠 것으로 예상됨. - 딥시크의 등장으로 인해 엔비디아에 HBM을 독점 공급하는 하이닉스가 직격탄을 맞았으며, 주가가 10% 가까이 급락함. - 그러나 빅테크 기업들은 AI CAPEX 투자를 계속 늘릴 계획이며, 엔비디아의 GPU를 계속 사용할 것으로 예상됨. - 따라서, 엔비디아의 주가 회복이 선행되어야 하이닉스의 주가도 회복될 것으로 전망되며, 엔비디아의 실적 발표가 중요한 변수로 작용할 것임. ● 삼성전자, 고부가 제품 확대로 위기 극복 시도...반도체 시장 동향 및 전망 삼성전자가 반도체 산업에서 레거시 제품 비중을 줄이고 고부가

- 다음 주 핵심 일정은 고용 관련 지표 발표이며, 오늘 밤 PCE 발표 예정임. - 2월 1일 한국의 수출 동향 발표되며, 반도체와 자동차 산업 현황 확인 필요함. - 3일은 중국 증시 휴장이므로 중국 시장 주시 불필요하나, 4일 미국의 ISM 제조업 지표 발표되므로 예의주시 필요함. - 또한, 해당 주에 ADP 민간 고용 취업자 변동 수준 및 미국의 ISM 서비스업 PMI 확정치 발표 예정되어 있음. - 6일 비제조업지수, 7일 고용 보고서 발표될 수 있음. - 딥시크 출연으로 주도 섹터 일부 변화 가능성 있으며, 현재 실적 시즌 진행 중임. - 미국은 내러티브, 한국은 실적 시즌으로 순환매 강력하게 이어지고 있으므로 다음 후보 섹터 예측 후 진입 고려 필요함. - 2월부터는 중소형주 실적 발표 시즌 시작되므로 보유 주식 발표 일정 확인 필요하며, 작년 대비 시장 상황 개선되어 자신감 갖고 주식 투자 권장됨. ● 다음 주 주목할 경제지표와 투자전략 다음 주 국내 증시는 고용 관련 지표에 주목할 필요가 있다. 31일(현지 시각) 미국의 개인소비지출(PCE) 물가지수가 발표되고, 내달 1일에는 한국의 1월 수출 동향

- 미국과 중국의 AI 패권 경쟁 속 수혜주는 소프트웨어 분야로, NAVER와 카카오 외에도 온디바이스 AI 관련주에 주목할 필요가 있음. - 애플은 CAPEX 투자를 AI 쪽에 하지 않고도 플랫폼을 보유하고 있어 AI만 탑재하면 되므로 최근 미국 장에서 상승함. - 한국 시장에서는 아직 온디바이스 AI 쪽이 발현되지 않았으나, 시장에서 알아줄 때 관련주에 투자하는 것이 안정적임. - 로봇주는 트럼프 2기 행정부 출범과 함께 기대감이 커지고 있으며, 삼성전자의 미래 로봇 추진단 신설 및 로봇 개발 속도 가속화 계획 또한 긍정적 요소임. - 올 상반기에는 중국 기업들의 휴머노이드 로봇 상용화와 미국 내 공장의 로봇 관련 수주 이슈가 많을 것으로 예상됨. - 레인보우로보틱스가 대장주긴 하나 부품주들도 수혜를 볼 것으로 전망되며, 로봇 섹터는 상반기 동안 꾸준히 체크해야 할 섹터임. ● 미·중 AI 패권 경쟁 속 국내 수혜주는? 미국과 중국의 인공지능(AI) 패권 경쟁이 격화되는 가운데 국내 주식시장에서는 소프트웨어 업종이 최대 수혜주로 떠올랐다. 특히 네이버와 카카오 등 대형 IT기업 외에도 온디

- 금융시장의 변동성이 커질 가능성이 높음. - 트럼프 정책 불확실성, 국내 정치 및 경제 정책 불확실성, 채권의 하반기 WGBI 편입 등 다양한 요인들이 존재함. - 이러한 상황에서는 무리한 예측보다는 적절한 대응이 중요하며, 각국의 금융시장 디커플링에 대한 고려 필요. - 미국 주식 하락에도 한국 주식은 덜 하락하거나 상승할 수 있으며, 각 국의 금융시장이 대외 요인보다 대내 요인에 의해 변동될 수 있음. - 투자자는 해외 변동성 추적을 통한 예측보다는 대응에 집중해야 함. ● 2025년 금융시장 변동성 확대..대응이 중요 금융시장의 변동성이 높아질 것이란 분석이 나왔습니다. 전문가들은 트럼프 정책 불확실성과 국내 정치 및 경제 정책 불확실성, 채권의 하반기 WGBI 편입 등 여러 요인들을 들며 이런 상황에서는 무리한 예측보다는 적절한 대응이 중요하다고 강조했습니다. 또 각국의 금융시장 디커플링에 대해서도 유념해야 한다고 조언했습니다. 예를 들어 미국 주식이 하락하더라도 한국 주식은 덜 하락하거나 오히려 상승할 수 있다는 겁니다. 또한 연방공개시장위원회(FOMC)에서 금리 인상

- 연휴 기간 동안 뉴욕 증시는 빅테크들의 실적 시즌과 맞물리며 상당한 변동성을 겪음 - 미국의 4분기 GDP는 예상치를 하회했으나 경제는 여전히 견조함을 시사 - 1월 FOMC는 예상대로 금리를 동결했으며, 트럼프는 연준을 비난하며 백악관과 연준 사이 긴장감 고조 - 다음 주에는 수요 예측 청약을 진행하는 기업들이 다수 있으며, 특히 오름테라퓨틱은 상반기 바이오 분야 최대어로 주목받음 - IPO 시장은 1월에 양적으로는 성장했으나 공모가를 희망밴드 하단이나 그 이하로 결정하는 등 질적으로는 아쉬움을 남김 - 전문가들은 1월 효과가 사라진 이유로 자금 분산 효과와 불확실한 거시 경제를 꼽음 ● 1월 마지막 주 IPO 시장 동향 및 다음 주 전망 지난 연휴 기간 동안 뉴욕 증시는 빅테크들의 실적 시즌과 맞물리며 상당한 변동성을 겪었다. 미국의 4분기 GDP는 예상치를 하회했으나 경제는 여전히 견조함을 시사했다. 한편, 1월 FOMC는 예상대로 금리를 동결했으며, 트럼프 전 대통령은 연준을 비난하며 백악관과 연준 사이의 긴장감이 고조되었다. 다음 주에는 수요 예측 청약을 진행하는 기업들이

- 오는 2월 5일 상장 예정인 LG CNS가 흥행하면서 다른 대어급 상장사들도 올해 상반기 내 상장 추진 예상됨 - 서울보증보험은 2월 공모 후 3월 코스피 상장 계획이며, DN솔루션즈, 롯데글로벌로지스, 뷰티 브랜드 달바글로벌도 심사 승인 완료되어 상장 대기중 - 신영증권은 올해 공모 금액을 작년 대비 증가한 5조 2천억 원에서 6조 9천억 원 사이로 예측 - 오광영 신영증권 연구원은 시장 환경 개선 시 대어급 종목들의 추가 상장 가능성 시사 ● LG CNS 흥행에 IPO 시장 훈풍...대어급 줄상장 예고 오는 2월 5일 상장 예정인 LG CNS가 역대급 증거금을 모으며 흥행에 성공했다. 이에 따라 상장 시기를 저울질하던 대어급 기업들도 올해 상반기 안에 IPO에 나설 것으로 보인다. 우선 지난 10월 예비심사를 통과한 서울보증보험이 2월 공모 후 3월 코스피 상장을 목표로 하고 있으며, DN솔루션즈, 롯데글로벌로지스, 뷰티 브랜드 달바글로벌도 이미 심사 승인을 마치고 상장을 기다리고 있다. 한편, 신영증권은 올해 공모 금액이 작년보다 증가한 5조 2천억 원에서 6조 9천억 원 사이가 될 것으로 예측했으며,

- 작년 12월 3일 계엄 발생 시 주가가 크게 하락했으나 한 달 후부터 저가 매수세가 유입되며 반등함. - 여러 우려들은 이미 주가에 반영되어 있으므로 새로운 우려들을 중심으로 살펴볼 필요가 있음. - 현시점에서 투자할 만한 섹터로는 은행 섹터를 추천함. - 은행 섹터의 투자 포인트는 안정적인 실적, 계엄령 이후 낮아진 주가 레벨, 높은 주주 환원 수익률임. - 민생 금융 지원액이 올해 확대되더라도 은행의 실적에는 큰 영향을 미치지 않을 것으로 예상됨. - 금리는 인하될 가능성이 있으나 비이자 수익 및 충당금 개선으로 인해 실적은 개선될 것으로 전망함. - 은행주의 상승폭은 최대 50%까지 가능할 것으로 예측함. ● 계엄 상황 이후 투자전략 : 저가 매수세 유입된 은행 섹터 주목 작년 12월 3일 계엄 발생 시 한국 증시는 큰 충격을 받았지만 한 달 후부터 저가 매수세가 유입되며 반등했다. 당시 많은 우려들이 있었으나 대부분 이미 주가에 반영되어 있었으며, 따라서 앞으로는 새롭게 나올 우려들을 중심으로 살펴볼 필요가 있다고 전문가는 조언한다. 이러한 상황에서 전문가는 은행 섹터를

- 마켓 이슈로 딥시크가 화제이며, 무료 공개된 딥시크가 챗GPT보다 성능이 좋거나 유사하며, 투자 비용의 효율화가 장점임. - 이로 인해 반도체 하드웨어 업체들의 불확실성이 커져 엔비디아, 브로드컴 등의 주가가 크게 하락함. - 국내 주요 반도체 밸류체인도 영향을 받아 단기적 불확실성이 존재하나, AI서비스가 도입 초기이고 성장 가능한 영역이기에 중장기적으로는 긍정적 요소가 있음. - 작년에 비해 올해 국내 증시가 상승할 것으로 전망되며, 과거 글로벌 시장이 흔들렸을 때도 국내 증시는 빠르게 회복했음. 이를 고려하면 이번 불확실성도 빠르게 완화될 가능성이 있음. ● 딥시크 이슈가 반도체 산업에 미치는 영향 [마켓 진단] 최근 인공지능 언어모델인 딥시크가 화제다. 무료로 공개된 딥시크는 챗GPT보다 성능이 유사하거나 그 이상이라는 평가를 받으며, 특히 투자 비용의 효율화가 장점으로 꼽힌다. 그러나 이러한 딥시크의 등장으로 반도체 하드웨어 업체들의 불확실성이 커졌다는 분석이 나온다. 실제로 연휴 초반에 엔비디아, 브로드컴과 같은 주요 업체들의 주가가 동반 하락했다. 국내

- 52주 신고가를 돌파한 종목 중 조선주인 한화오션, 게임주인 인포바인과 크래프톤이 눈에 띔. 특히 티웨이항공은 대명소노그룹이 경영권 인수에 나서면서 신고가 기록. - 이동통신 전문업체 와이팜은 글로벌 경쟁사가 개발하지 못한 기술을 개발해 북미 완전 자율주행차 시장에 진출. 이로 인해 상승세 보임. - 실시간 조회 수 상위 종목에는 와이팜, 삼성전자, SK하이닉스, 하이젠알앤엠, 한국무브넥스 등이 있음. 그 중 한국무브넥스는 현대차그룹 산하 로봇 기업인 보스턴 다이내믹스에 부품 공급 가능성 보도로 상위에 오름. - 칩스앤미디어는 중국의 인공지능 AI 투자 증가와 반도체 시장 확장에 따른 수혜 기대감에 주목받고 있으며 상승세 보임. ● 52주 신고가 종목 속출.. 대규모 M&A와 신기술 개발 이슈로 항공 및 반도체 업계 들썩 금일 주식 시장에서는 52주 신고가를 경신한 종목들이 속출했다. 특히 조선업계의 한화오션, 게임업계의 인포바인과 크래프톤이 괄목할 만한 상승세를 보였다. 한편 티웨이항공은 국내 최대 리조트 운영사인 대명소노그룹이 경영권 인수에 나서면서 연일 신고가를

- 삼성전자는 어려운 경영 상황을 인지하고 있으며, 올해 1분기에도 반도체 사업의 악화가 지속될 것이나 빠른 회복을 전망함. - 4분기 실적 발표 후 첨단 공정 전환을 가속화 하겠다는 계획 공개. 메모리 분야에서는 고용량 메모리 비중을 확대하고, 시스템 반도체 분야에서는 2나노 공정 양성 및 안정화 등을 추진할 계획임. - 보통주 한 주당 363원, 우선주 364원의 현금 배당을 결정함. - 유상대 한국은행 부총재는 중국 딥시크발 미국 증시 변동성 확대에 대해 국내 영향을 예의주시 해야한다고 밝힘. - 미 연준은 작년 9월 이후 세 차례 연속 인하한 금리를 이번엔 동결했으며, 제롬 파월 연준 의장은 향후 금리 조정을 서둘지 않겠다는 입장 표명. - 중국 딥시크의 저비용, 고성능 AI 모델 발표로 엔비디아 등 미국 주요 빅테크 기업의 주가가 큰 폭으로 하락함. - HLB의 파트너사인 항서제약이 항암제 캄렐리주맙에 대한 제조 품질 관리 추가 서류를 미국 식품의약국에 제출하였으며, FDA는 3개월 내로 신약 허가 여부를 결정할 예정임. - 한국기업 거버넌스포럼은 지난 23일 있었던 고려아연의 임시주주총회가 파행으로 치달았다며

- 네이버와 카카오는 AI 소프트웨어의 방향성을 보여주는 지표, 종목으로서의 움직임이 충분히 나타나고 있음. - 네이버는 시가총액 33조~34조, 1년에 한 2조 정도 영업 이익을 벌고 있으며 이런 AI와 소프트웨어 기업이라는 점을 봤을 때 그렇게 비싸지 않음. - 현재 AI 소프트웨어 쪽은 다음 주 내내 계속 시장에서 강세를 보일 가능성이 높음. - 전력 인프라 쪽에서 재건과 관련된 흐름을 가지고 있는 종목들, 예를 들면 LS, 동유럽 쪽에 생산 시설이 있는 기업들은 이번 하락을 이용해 보는 매매 전략이 유효함. ● AI 소프트웨어 주목 필요...전력 인프라도 낙폭 과대 종목 선별을 국내 대표 IT기업인 네이버와 카카오가 AI소프트웨어의 방향성을 보여주고 있으며 이들 종목의 움직임이 주목받고 있습니다. 네이버의 경우 시가총액 33조에서 34조, 연간 영업이익 2조원을 기록하고 있으며 이런 실적 대비 AI와 소프트웨어 기업임을 감안하면 현재 주가는 비싸지 않다는 분석입니다. 따라서 향후 추가 상승 여력이 충분하다는 판단입니다. 한편 최근 여러 악재로 인해 전력인프라 관련주가 동반 하락하고

- 코스닥 상승률 상위주 중 AI 챗봇 관련주가 급등세를 보임. 특히 엠케이전자와 GRT가 눈에 띔. - GRT는 중국 AI 서버 제조 메이저 업체인 낭조정보와 9만 위안의 수주 계약을 체결했으며, 딥시크는 고성능 AI 서버가 필요한데 낭조정보가 이를 공급함. - 엠케이전자는 딥시크와 직접적인 협력 관계는 없지만 중국 반도체 밸류체인으로 묶이면서 상한가에 도달함. - 인스웨이브시스템즈와 플리토도 장 초반부터 강한 시세를 보여주고 있음. - 하이젠알앤엠은 로봇의 중요 부품인 액추에이터를 만드는 회사로, 과거 LG전자의 모터사업부를 인수했음. 주가는 올해 초 대비 2배 이상 상승함. - 전문가는 현 주가 수준이 오버슈팅의 영역이라 판단하며 추격 매수는 부담스러운 영역이라 언급함. ● 코스닥 상승률 상위주, AI 챗봇 관련주 급등세 코스닥 상승률 상위주 중 AI 챗봇 관련주가 급등세를 보이고 있다. 특히 엠케이전자와 GRT가 눈에 띄며, 낭조정보와의 계약 및 중국 반도체 밸류체인으로 주목받고 있다. 또한, 인스웨이브시스템즈와 플리토도 강세를 보인다. 한편, 로봇 관련주인 하이젠알앤엠은 액추에이

- 중국의 딥시크 충격으로 미국 기술주가 타격을 입었으나 현재 회복세를 보임. - 국내 증시에서는 반도체와 전력설비주가 급락하였으나, 중국의 반도체 밸류체인으로 묶인 국내 소부장과 AI 소프트웨어 기업들은 수혜를 볼 것으로 기대됨. - AI 소프트웨어 업종이 주목받고 있으며, 중장기적으로 AI 경쟁에 불이 붙어 산업 생태계가 확장될 것이란 기대감이 있음. - 코스피 시장에서는 전력설비주들이 크게 밀리고 있으며, 특히 삼화전기, 가온전선, 효성중공업 등의 하락이 눈에 띔. - 한편, 게임 업계 불황 속에서도 넥센과 크래프톤이 역대 최대 실적을 이어갈 것이란 전망 속에 게임주들의 흐름이 좋음. ● 미·중 기술전쟁 속 국내증시...AI소프트웨어 뜨고 전력설비주 지고 지난 주 중국의 딥시크 충격으로 미국 기술주가 큰 타격을 입으며 동반 하락했던 국내 증시가 회복세를 보이고 있다. 특히 지난주 급락했던 반도체와 전력설비주들이 빠르게 반등하고 있는데, 이 중에서도 중국의 반도체 밸류체인으로 묶인 국내 소재·부품·장비(소부장)와 인공지능(AI) 소프트웨어 기업들이 가장 큰 수혜를 입을 것

- 삼성전자와 SK하이닉스가 큰 폭의 조정을 받고 있으며, 각각 2%대, 8%대 약세를 보임. - 미국 시장에서의 큰 변동성으로 인해 국내 반도체와 AI 종목들도 그에 준하는 변동성을 반영함. - 그러나 이러한 변동성은 제한적일 것으로 예상되며, 다음 주에는 하락 갭을 메워갈 것으로 전망됨. - 한편, 삼성전자가 엔비디아에 HBM 8단을 공급한다는 소식은 긍정적이나, 아직 규모나 계약 등이 확정되지 않아 실질적인 실적 반영에는 시간이 필요하다는 평가가 있음. ● 삼성전자·SK하이닉스 급락, 조정일까 위기일까 국내 대표 반도체 기업인 삼성전자와 SK하이닉스가 31일 큰 폭의 조정을 받았다. 이날 삼성전자는 2%대, SK하이닉스는 8%대의 약세를 보였다. 이번 조정은 미국 시장에서의 큰 변동성으로 인한 것으로 풀이된다. 전문가들은 이번 변동성이 국내 반도체와 AI 종목들에도 영향을 미칠 것으로 보고 있다. 다만, 이러한 변동성은 제한적일 것이며 다음주에는 하락 갭을 메워갈 것으로 전망했다. 한편, 삼성전자가 엔비디아에 HBM 8단을 공급한다는 소식이 전해졌으나, 아직 규모나 계약 등이 확정되지

- 금일 양 지수 하락하며 약세 이어가는 중이며, SK하이닉스의 하락폭이 큰 편임. - 중국의 신생 AI 스타트업 딥시크가 저렴한 비용으로 높은 성능의 AI를 출시하며 미중간 AI 전쟁 본격화됨. 이로 인해 뉴욕증시 기술주 시총이 하루만에 1조 달러 증발함. - 딥시크의 등장으로 전력 인프라 관련주들의 주가 하락하였으며, 증권가에서는 관련주에 대한 갑론을박이 쏟아지는 중. NH투자증권은 장기적인 수혜가 유효하다는 의견을 내며, 메리츠증권은 주가 하락이 과도해 단기 저가 매수 전략이 유효하다고 판단함. - 조선주는 트럼프 트레이드 속 수혜주로 분류되어 상승 랠리 펼치는 중. 특히 HD한국조선해양, 삼성중공업, 한화오션의 상승세가 두드러짐. 업계는 단기적으로 주가가 꺾일 가능성 있으나 내년까지는 업황이 좋을 것이라 전망함. - 탄소 포집과 저장 이른바 CCS 시장이 본격적으로 개화하면서 탄소 운반선이 핵심 밸류체인으로 급부상했으며, 글로벌 CCS 시장규모는 2023년 125억 달러에서 2030년 542억 달러로 대폭 성장할 것으로 기대됨. ● 저가칩으로 챗GPT 제친 中 딥시크..반도체주 급락 vs 조선주 랠리