- 주간 ETF 매거진에서 장기채권 테마가 주목받고 있으며, 엔화를 이용해 미국 장기채권에 투자하는 ETF의 수익률이 반등함. - 특히 'RISE 미국30년국채엔화노출 합성 ETF'는 최근 한 달간 채권형 ETF 수익률 1위를 기록했으며, 이는 엔화 가치 상승과 미국 국채 금리 하락 덕분임. - 그러나 미국 장기채권 가격이 움직이면 엔화 강세에도 불구하고 수익을 내기 어려울 수 있음. 또한 현재 미국이 관세 전쟁 중이라 미 국채금리가 재차 반등할 가능성도 있음. - 마켓 진단에서는 '차이나 글로벌 일등기업포커스10' 액티브 ETF의 포트폴리오 조정 내용을 소개함. 테크 종목의 조정 폭이 크고 변동성이 많아 일라이 릴리와 브로드컴을 신규 편입하고, 엔비디아 비중을 축소함. ● 장기채권 테마 ETF, 엔화 가치 상승으로 수익률 반등 주간 ETF 매거진에 따르면 최근 엔화를 이용해 미국 장기채권에 투자하는 ETF의 수익률이 반등하며 장기채권 테마가 주목받고 있다. 특히 'RISE 미국30년국채엔화노출 합성 ETF'는 최근 한 달간 채권형 ETF 수익률 1위를 기록했다. 이는 엔화 가치 상승과 미국

- 엔비디아와 테슬라의 주가 흐름이 상이하며, 미국 시장은 관세 이슈로 테크주의 조정 분위기 형성됨. - 국내 시장은 반도체와 자동차 업종이 약간 부진하나, 엔터사, 화장품, 의료기기 등 업종은 상승 여력 있음. - 포트폴리오는 중국 기업의 비중을 늘렸고, AI 소프트웨어 중 비용 절감 가능한 기업 주시 필요. - 마이크로소프트는 AI CAPEX 과잉 투자를 효율화하고 서비스 개발에 집중하고 있으며, 향후 추이 관찰 필요. ● 엔비디아와 테슬라의 주가 흐름 차이..국내 시장 영향은? 미국 시장에서 엔비디아와 테슬라의 주가 흐름이 상반된 모습을 보이고 있다. 엔비디아는 조정 가능성이 제기되고 있으나 테슬라는 반등 분위기가 예상된다. 한편, 미국의 테크주 조정 분위기로 국내 시장도 영향을 받고 있다. 특히 반도체와 자동차 업종이 부진한 상황이다. 그러나 전문가는 엔터, 화장품, 의료기기 등의 산업에서 상승 여력이 있다며, 종목별, 업종별로 차별화된 양상이 나타날 것이라고 전망한다. 또한, 현재는 AI 소프트웨어 중 비용 절감 가능한 기업들을 주시해야 하며, 마이크로소프트의 움직임을 관찰

- AI 소프트웨어 분야에서는 실제 해당 기술을 활용해 비용 및 서비스 효율화를 이룬 기업들을 주목해야 함. - 대표적 예시로는 메타(Meta)가 있으며, 광고 매출 증가 역시 AI 서비스 활용 덕분임. - 국내에서는 NAVER와 카카오가 유사한 시도 중이나, 아직 실적 상으로 확인은 필요함. - NAVER의 경우 e커머스 경쟁 심화에도 불구하고 GMB 성장률이 예상보다 좋게 나왔는데, 이는 AI의 역할로 추측됨. ● AI 소프트웨어 활용 기업 성과 가시화..국내에선 네이버·카카오 주시 인공지능(AI) 소프트웨어 분야에 투자한다면 실제 해당 기술을 활용해 비용 및 서비스 효율화를 이룬 기업들을 주목해야 한다는 조언이 나왔다. 미국 빅테크 기업 메타(Meta)는 지난해 4분기 전년 동기 대비 23% 증가한 322억 달러(약 39조 원)의 매출을 기록했다. 특히 광고 매출이 272억 달러(약 33조 원)로 전년 동기 대비 약 8% 증가했는데, 이는 AI 서비스를 활용한 결과라는 평가다. 국내에서도 네이버(NAVER)와 카카오가 AI 기반 서비스를 강화하고 있지만 아직 실적으로는 확인되지 않은 상태다. 다만 네이버의 경우 전자상거래(e커

- 뉴욕 증시의 간밤 충격이 우리 시장에도 전해지고 있음 - 트럼프의 관세 정책 변경으로 인한 시장의 불확실성이 커지고 있음 - 캐나다와 멕시코에는 25%, 중국에는 추가 10% 관세 부과 예정이며 이에 대한 결과는 다음 주에 나올 예정 - 트럼프 대통령 취임 후 1개월 동안 비교적 안정적이었던 VIX 지수가 현재 최고 수준으로 상승함 ● 뉴욕 증시 충격, 트럼프發 관세폭탄...시장 불확실성 증폭 지난 밤 뉴욕 증시의 충격이 오늘 우리 시장에도 그대로 전해지고 있다. 트럼프 대통령의 관세 정책 변경으로 인한 시장의 불확실성이 점점 커지는 모양새다. 이미 알려진 대로 캐나다와 멕시코산 제품에 25% 관세를 물리고, 중국산 제품엔 추가로 10% 관세를 매기겠다는 방침이다. 다음 주면 구체적인 결과가 나오겠지만, 주말 사이 무슨 일이 벌어질지 알 수 없는 상황이다. 트럼프 대통령 취임 후 약 한 달간 이른바 '공포지수'로 불리는 VIX 지수는 비교적 안정적인 흐름을 보였다. 하지만 지금은 다르다. 지난 며칠 새 큰 폭으로 오르며 역대 최고치에 근접했다. 이번 충격이 단순한 공포로 그칠지, 아

[오후장 전략] - 대체 휴일로 인한 휴장일을 고려한 투자 전략 필요 - 미국 증시 급락으로 인해 국내 시장도 영향을 받고 있으나 모든 종목이 동일한 영향을 받는 것은 아님 - 지수 하락으로 인해 동반 하락한 종목 중 시장의 하락에서 비교적 자유로운 업종이나 종목에 대해 저점 매수 기회 포착 필요 - 중국의 양회 및 그에 따른 수혜 업종(엔터, 화장품 등)에 대한 지속적인 관심 필요 - 2월 말~3월 초 주목할 이슈로는 양회와 스페인에서 개최되는 모바일 월드 콩그레스(MWC) 2025 - MWC 2025에서는 AI, 6G 네트워크 기술 등이 선보일 예정이며 이와 관련된 휴대폰, 네트워크 관련 종목들이 연휴 이후 모멘텀을 받을 가능성 존재 ● 오후장 전략 : 지수 하락 속 차별화된 종목 발굴 필요 오는 3월 3일 대체 휴일로 인한 휴장일을 앞두고 투자자들은 변동성에 대비한 투자 전략을 마련해야 한다. 미국 증시 급락의 영향으로 국내 시장도 하락하고 있지만 모든 종목이 동일한 영향을 받는 것은 아니다. 이동근 팀장은 지수 하락으로 인해 동반 하락한 종목 중 시장의 하락에서 비교적 자유로운 업종이나 종

- 포바이포 : 비주얼 콘텐츠 솔루션 전문 업체로, 최근에는 퓨리오사AI와 화질 개선 AI 서비스 탑재 통합 솔루션을 개발하여 협업함. 이러한 협업 이력으로 인해 포바이포의 주가가 어제오늘 급등함. - 셀트리온 : 시가총액 상위 종목 중 유일하게 빨간불을 켜고 있으며, 지난해 램시마 실적이 좋아 블록버스터 시밀러로 등극했고, 올해 램시마SC 출시로 매출 확대가 예상됨. 또한 미국과 유럽에서의 허가를 통해 멀티플 상승 논리를 가지고 있으며, 올해 네 개의 약품 후보 물질에 대한 유럽과 미국 승인을 앞두고 있음. ● 급등하는 포바이포와 기대되는 셀트리온 포바이포는 비주얼 콘텐츠 솔루션 전문 업체로 최근에는 퓨리오사AI와 화질 개선 AI 서비스 탑재 통합 솔루션을 개발하여 협업했다. 이같은 협업 이력으로 포바이포의 주가는 어제오늘 급등했다. 한편 셀트리온은 시가총액 상위 종목 중 유일하게 빨간불을 켜고 있으며 지난해 램시마 실적이 좋아 블록버스터 시밀러로 등극했고 올해 램시마SC 출시로 매출 확대가 예상된다. 또한 미국과 유럽에서의 허가를 통해 멀티플 상승 논리를 가지고 있으며 올해

- 금일 국내 증시는 트럼프 쇼크와 엔비디아의 주가 8% 급락으로 대부분의 업종이 하락함. - 특히 반도체와 로봇, 2차 전지주 등이 큰 폭으로 하락했으며, 화장품, 엔터, 희토류 관련주는 소폭 상승함. - 트럼프 대통령의 관세 부과 예고로 인해 자동차주도 동반 하락함. - 반면, 셀트리온은 키움증권의 목표주가 상향 조정 리포트에 힘입어 유일하게 상승함. - 코스닥에서는 미국과 우크라이나 간의 광물 협상 임박 소식에 대동기어가 상승세를 보임. 또한, 레이저옵텍은 일본에서의 의약품 의료기기 종합기구 승인으로 오름세를 나타냄. ● 국내 증시, 트럼프 쇼크와 엔비디아 주가 급락에 대부분 업종 하락 금일 국내 증시는 트럼프 대통령의 관세 부과 예고와 엔비디아의 주가 8% 급락으로 대부분의 업종이 하락했다. 특히 반도체와 로봇, 2차 전지주 등이 큰 폭으로 떨어졌으며 화장품, 엔터테인먼트, 희토류 관련주는 소폭 상승했다. 트럼프 대통령의 관세 폭탄 예고로 위기에 직면한 자동차주도 동반 하락했다. 한편, 셀트리온은 키움증권의 목표주가 상향 조정 리포트에 힘입어 유일하게 상승했다. 코

- 현재 테크주의 약세와 본격적인 조정 국면에서 피해갈 수 있는 업종 중 하나로 엔터테인먼트 업종이 부각되고 있음. - 특히 한한령 해제와 관련된 이슈가 주목받고 있으며, 다음달 APEC 준비기구인 중국의 중국 아태협력 중심이 문화사절단을 파견하면서 기대감이 커지고 있음. - 한한령 해제 시 엔터 업종은 즉각적인 수혜 기대감이 상당해지며, 대규모 콘서트, 중국 기업과의 협업, 광고, MD숍 개장 등 활발한 활동이 예상됨. - 관세 이슈 등 시장의 노이즈로부터 피난처가 될 수 있는 요인들을 가지고 있음. - 작년 4분기부터 실적 턴어라운드를 시작했으며, 아티스트 리스크에서도 벗어나고 있음. - 올해 하이브는 BTS의 완전체 재결합, 와이지는 블랙핑크의 월드투어, 에스엠은 신인 그룹 '하츠투하츠' 론칭 등 풍성한 아티스트 라인업을 통한 실적 개선이 기대됨. - 따라서 올해 엔터주는 장기적으로 긍정적으로 볼 필요가 있음. ● 본격 조정장세 속 빛 발하는 엔터테인먼트 업종 최근 테크주의 약세와 본격적인 조정 국면이 우려되는 상황에서, 상대적으로 안정적인 엔터테인먼트 업종이 투자자

- 미국 반도체 기업 엔비디아의 실적 호조에도 불구하고 대중 반도체 수출 통제 및 규제 강화 우려로 인해 필라델피아 반도체 지수 6% 하락, 국내 반도체주에도 영향 미칠 가능성 있음.
- 'K-칩스법' 국회 본회의 통과로 반도체 기업의 세제 혜택 증가 예정.
- 반도체특별법 중 주 52시간 근무 예외 조항에 대해 의견 대립 중.
- 와이지엔터테인먼트, 4분기 호실적 발표 후 증권가 목표주가 상향 조정.
- 블랙핑크 등 대표 아티스트들의 활약과 신인 그룹의 성장세가 긍정적 영향 미칠 것으로 전망.
- 하이브, BTS 멤버들의 군 복무 완료로 하반기 완전체 컴백 예정, 수익성 개선 기대.
- SM과 YG는 배우 매니지먼트 업무 종료하고 음악 산업에 집중하기로 결정.

● 반도체주, 美 엔비디아發 악재에 ‘휘청’...K-칩스법 통과는 호재
미국 반도체 기업 엔비디아의 실적 호조에도 대중 반도체 수출 통제 및 규제 강화 우려로 필라델피아 반도체 지수가 6% 하락했다. 이에 글로벌 반도체 종목들이 하락폭을 키우면서 국내 반도체주에도 영향을 미칠 가능성이 커졌다. 다만

- 미국발 조정 영향으로 아시아 주요 증시 하락중이며, 한국 증시는 3월 3일 휴장 앞두고 매도 심리 우세.
- 외국인과 기관의 매도 속에서도 개인 투자자들은 순매수 이어가는 중.
- 전일 개인 투자자들은 SK하이닉스를 1600억 원 가까이 순매수했으며, 금일도 반도체주에 대한 관심 높음.
- 와이지엔터테인먼트는 무난한 실적 발표 및 긍정적 리포트에 힘입어 52주 최고치 경신.
- 우크라이나 대통령의 미국 방문 예정으로 우크라이나 재건 관련 종목 일부 오름세.
- 미국 테크주의 조정 본격화 여부와 국내 반도체주의 견고함이 주요 이슈로 주목받고 있음.
- 주가 흐름 관련 격언으로는 '주가는 의심의 벽을 타고 오른다'와 '변동성이 없다면 수익도 없다' 등이 있음.
- 현재 시장에서는 미국 관세를 피할 수 있는 섹터와 다음 주 양회 관련 교집합이 있는 섹터(엔터, 화장품, 게임, 미디어 콘텐츠)가 방어중.

● 미국발 조정에 亞증시 하락...반도체·엔터株 주목
미국발 조정의 영향으로 아시아 주요 증시가 일제히 하락하고 있다. 특히 한국 증시의 경우

- 테슬라의 시가총액이 1조 달러 하회했지만, 장기적으로는 5조 달러 상회 가능성 존재 - 미국발 악재로 아시아 주요 증시가 하락세이며 한국도 2% 하락 중 - 4월부터 6월 사이 미국의 10년 국채 금리가 3.5%까지 떨어져 2분기에는 금융 장세가 연출될 것으로 예상 - 상반기 내로 코스피는 2800선, 코스닥은 800에서 850까지 상승할 것으로 전망 - 이번 조정을 이용해 좋은 우량 기업을 저가 매수하는 기회로 삼을 것을 제안 ● 미국발 악재에도 불구하고 2분기 금융 장세 기대 테슬라의 시가 총액이 1조 달러를 하회하였지만 장기적으로는 5조 달러를 상회할 가능성이 있다는 분석이 나왔다. 그러나 안타깝게도 미국발 악재로 인해 아시아 주요 증시가 일제히 크게 하락하였으며 한국 역시 2% 가량 하락하였다. 전문가는 4월에서 6월 사이 미국의 10년 국채 금리가 3.5%까지 떨어질 것으로 예측하며 이로 인해 2분기에는 금융 장세가 연출될 것이라 보았다. 또한 상반기 내로 코스피는 2800선, 코스닥은 800에서 850까지 상승할 것으로 전망했다. 따라서 이번 조정을 이용해 좋은 우량 기업을 저가 매수하는 기

- AI 투자는 2029년까지 지속될 것으로 예상되며, 이는 산업혁명 기술 혁신에 뒤처지는 기업들은 반드시 도태되기 때문임. - AI 혁명의 핵심은 광대한 데이터 확보와 빠른 연산 처리를 통한 생산성 혁신이며, 이를 위해 천문학적인 AI 인프라 구축이 진행되고 있음. - 중국 기업들의 CAPEX 투자가 본격적으로 일어날 것으로 예상되며, 모든 분야에서 AI 혁명이 일어날 것으로 전망함. - AI 하드웨어보다는 AI 소프트웨어, AI 에이전트 기업에 관심을 가지는 것이 좋음. - 테슬라 주가는 작년 12월 고점 대비 42% 정도 주가 측면에서 조정을 받고 있으나, 장기 상승 시나리오를 그릴 수 있음. - 올해부터 내년 초까지는 자율 주행과 휴머노이드 로봇에 대한 구체적인 부분을 볼 수 있을 것이며, 사이버 트럭 판매로 ASP와 OP 마진 증가 효과가 기대됨. - 테슬라의 FSD를 많은 다른 브랜드 자동차들이 채택할 것으로 예상되며, 옵티머스의 대량 생산과 AI 기능을 갖춘 휴머노이드 로봇이 일상생활에 도달하면서 5파 상승이 있을 것으로 전망함. ● AI 투자 2029년까지 지속, 테슬라 주가 상승 시나리오는? AI 투자는