- 애프터마켓 상승 종목: 우양에이치씨, 한텍, 삼아알미늄, 제주은행, 지투파워 - 하락률 상위 종목: LX세미콘, HD현대건설기계, 신성에스티, SNT홀딩스 - 우양에이치씨는 LNG 및 원자력 관련 기업으로 한미 무역 협상에서의 수혜 기대감으로 상승 중이며, 차트상으로도 바닥에서 거래량이 터지며 좋은 모습을 보이고 있음 - 2023년 250억, 작년 310억의 영업 이익을 기록하였으며, 올해 1분기도 흑자 전환하였고 2분기에도 70억에서 80억의 영업 이익 예상됨 - 코넥스에서 코스닥으로 합병된 기업으로 매물 소화 과정을 거치며 상승 패턴을 보이고 있어 내일 급등세도 기대해볼 만함

- 이랜텍 : 전자담배 및 스마트폰 케이스 제조 기업으로, 최근에는 AI 글라스 관련주로 주목받고 있음. 외인·기관 동시 순매수세 지속 중이며, 26주 신고가 달성함.
- HD현대에너지솔루션 : 태양광 모듈 판매 기업으로, 2분기 영업이익 150억원 기록하며 어닝 서프라이즈 달성. 이재명 정부의 RE100 재생에너지 정책의 최대 수혜주로 꼽힘. 견고한 차트 흐름과 수급 긍정적이며, 전고점 돌파 가능성 있음.

- 24일 달러/원 환율은 1373원에 하락 출발 후 장중 낙폭을 확대함.
- 미국이 일본에 이어 EU와도 무역 협상을 타결하는 데 근접했다는 소식이 전해지며 위험자산 선호 심리가 유입됨.
- 이에 따라 원화에 대한 매수세가 증가하며 환율은 1360원대로 내려앉음.
- 한국의 2분기 GDP는 전기 대비 0.6% 성장하며 예상치를 소폭 상회했고, 2차 추경에 따른 소비 지원금 지급 효과가 3분기부터 본격적으로 반영될 것이라는 기대감이 작용함.
- 원화 강세가 지속되며 환율은 1367원에 마감함.

- SK하이닉스가 9조 원대 영업이익을 기록하고 설비 투자를 늘릴 계획이며, 삼성전자도 평택 4공장에 2조 원 이상의 설비 투자를 진행 중임.
- 현재 D램 시장에서 SK하이닉스가 36%, 삼성전자가 34%, 마이크론이 25%의 점유율을 차지하고 있으며, HBM을 포함하면 SK하이닉스가 70%, 삼성전자가 22%, 마이크론이 8%의 점유율을 보임.
- 마이크론이 2025년 말까지 점유율을 20%로 끌어올릴 계획을 발표하고, 중국의 SMIC가 파운드리 시장에서 6%의 점유율을 차지하면서 삼성전자의 점유율이 7.7%로 떨어짐.
- 전문가는 내년 하반기까지는 SK하이닉스의 독점 체제가 유지될 것으로 예상하나, 마이크론과 삼성전자의 추격이 거세지고 있어 장기적인 독점은 어려울 것으로 전망함.

- 정부가 감액배당 제도 손질 여부를 고민 중이다.
- 감액배당은 자본준비금을 줄여 이익잉여금으로 배당하는 것으로, 과세되지 않는다.
- 기획재정부는 다양한 개편 방법을 검토 중이며, 일부 의원들도 이에 대한 세법 개정안을 발의했다.
- 그러나 노바렉스, 대성산업 등 일부 기업들은 여전히 감액배당을 실시하고 있다.
- 에이피알은 1343억 원의 감액 배당을 추진 중이며, 주당 약 3650원의 현금 배당이 이뤄질 것으로 예상된다.
- 에이피알은 탄탄한 실적을 바탕으로 자사주 소각과 배당 등 주주환원에 신경 쓰겠다는 계획이다.

- 현대차 2분기 영업이익, 전년비 15.8% 감소...美 25% 관세 영향
- 현대제철, 연결 기준 영업이익 증가했으나 별도로는 적자 전환
- 정부, 자동차·철강 관세 놓고 美와 협상 중...결과 주목
- 에이피알, 28일 임시주총서 감액 배당 결의 여부 관심

- SK하이닉스, 사상 최대 9조 원대 영업이익 발표 후 콘퍼런스 콜에서 HBM 수요 성장성 강조
- HBM 시장은 AI 시장에서 핵심 제품이며, 빅테크 기업들의 AI 수요 증가로 수요 성장성 높음
- SK하이닉스, HBM을 지난해 대비 약 2배 성장시킬 계획이며, HBM3E 제품이 모든 고객으로부터 높은 평가를 받고 있음
- 삼성전자와 마이크론의 추격에도 불구하고, SK하이닉스는 HBM 시장에서 지속적인 성과를 낼 것이라고 밝힘
- SK하이닉스, 청주에 위치한 M15X 공장을 올해 4분기에 오픈해 내년부터 HBM 제품 위주로 본격 양산할 계획
- SK하이닉스, 용인 공장과 미국 인디애나에 짓고 있는 패키지 팹도 2027년 준공 예정
- 엔비디아의 중국 수출용 제품인 H20에 들어갈 HBM3 8단 양산을 올해 3분기까지 계획 중

- 한화시스템과 LIG넥스원은 214급 잠수함 성능 개량 사업 수주전과 1조 8천억 원 규모의 전자전기 개발 사업에서 경쟁 중이다. - 전통적으로 한화시스템이 강세를 보인 잠수함 분야에서는 한화시스템이, LIG넥스원이 강점을 가진 전자전기 분야에서는 LIG넥스원이 경쟁력을 갖춘 것으로 평가된다. - 그러나 최근에는 양사간 경쟁이 심화되고 있으며, 특히 한화에어로스페이스는 다양한 수주 아이템과 수출 지역을 확보하고 있어 톱픽으로 꼽히고 있다. - 한화에어로스페이스는 그동안 타사 대비 수주 소강상태였으나, 하반기 이후 루마니아 레드백 사업, 해외 국가로의 천무 사업, K9 자주포 추가 구매 등 다양한 모멘텀이 예정되어 있다. - 목표주가는 100만 원으로 제시되고 있으며, 향후 미래 성장성과 추가 수주 파이프라인 등이 확인되면 멀티플에 대한 리레이팅도 가능할 것으로 예상된다.

- 방산주: 2분기 실적 발표를 앞두고 차익 실현 물량이 나오며 조정기에 돌입했으나, 6월 말 이후 단기 조정이었으며 실적 시즌에는 새로운 모멘텀들이 계속 나올 것으로 예상됨. 특히 폴란드향으로의 인도 물량 등이 견조하다고 확인되어 추가적인 모멘텀들이 기대됨.
- 현대로템: 디펜스 솔루션(방산), 레일 솔루션, 에코플랜트로 사업 부문이 구성되어 있으며, 특히 레일 솔루션 부문의 수주 잔고가 많아 내년과 내후년에 폭발적인 실적 성장이 기대됨. 또한, 폴란드 K2 전차의 현지 양산을 진행함으로써 주변국으로의 수출 기회가 더욱 확대될 것으로 전망됨.
- 한화에어로스페이스: 누리호 기술을 100% 전수받아 한국형 발사체 개발 사업에서 주도적인 역할을 할 것으로 기대됨. 당장은 발사체를 상업화하는 단계는 아니지만, 2030년대에는 우주쪽 사업들이 주력 사업으로 부상할 것으로 전망되며, 내년부터 위성 발사 등 우주 발사체에 대한 개발 사업들이 계획되어 있음.

- 저궤도 위성통신 시장은 국내에서는 수요층이 적어 두각을 나타내지 못했으나, 전 세계적으로는 지정학적 리스크 증가와 자국 우선주의 트렌드로 인해 수요가 확대되고 있음. - 유럽의 유텔샛이 원웹 서비스를 제공하고 있으며, 인텔리안테크가 단말기를 납품하고 있어 유럽을 중심으로 한 서비스망 확대에 수혜가 예상됨. - 또한, 올해 5월 또는 6월에 국내에서도 서비스가 도입될 예정이며, 해상 서비스나 항공 서비스, 군용 위성통신망에서 유의미한 변화가 예상됨. - 위성 시장에서는 위성통신 시장과 관측 시장이 있으며, 인텔리안테크와 쎄트렉아이가 각각의 분야에서 수혜를 입을 것으로 예상됨.

- 2025년 7월 25일로 예정되었던 2+2 한미 협상이 베선트 재무장관의 일정 차질로 인해 무산됨 - 현재까지는 시장에 큰 영향을 미치지 않는 것으로 파악되며, 추가적인 일정이 잡힐 것으로 예상 - 이번 협상 무산에 대해 과도한 우려는 불필요하다고 판단됨

- 코스닥은 상승 탄력을 반납했지만 코스피는 연고점에 머무르며 호조를 보임.
- SK하이닉스의 호실적 발표로 반도체 장비 업체와 제약바이오주들이 상승세를 이어감.
- 2차전지 관련주들도 강세를 보이며 LG에너지솔루션은 중국 배터리 제조업체와의 소송 승소 소식에 7%대 상승함.
- SNT에너지는 LNG 프로젝트 수혜와 2분기 잠정 영업이익 증가 소식에 28% 상승함.
- 반면 신재생에너지 관련주들은 예상 실적치에 대한 실망감으로 하락세를 보임.

- SK하이닉스가 2분기 실적으로 어닝 서프라이즈를 기록했다. 매출은 14조 3,000억 원, 영업이익은 4조 1,700억 원으로 시장 컨센서스를 크게 상회했다. 이는 창사 이래 최고치이며, 특히 HBM 제품의 판매 호조가 실적을 견인했다.
- 한편 미 증시에서 테슬라는 2분기 실적 쇼크로 주가가 급락했다. 영업이익이 전년 동기 대비 42% 감소했으며, 매출은 10년 만에 최대 폭으로 감소했다. 자동차 본업의 부진과 전기차 부진이 전사 실적을 끌어내렸다.
- SK하이닉스의 어닝 서프라이즈로 HBM 관련주가 강세를 보이고 있으며, 반도체주도 SK하이닉스 훈풍을 받아 시세를 내고 있다. 반면 한미간의 통상 협의가 취소되면서 코스피 지수는 상승폭을 소폭 반납했다.

- 24일 코스피와 코스닥 지수 모두 연중 최고점 경신하였으나 이후 상승 탄력 둔화됨
- 코스닥은 보합권에서 상승과 하락 반복 중이며 외국인과 기관 중심으로 양매수 유입중
- 선물시장에서 외국인의 순매수세가 순매도로 전환되며 1600계약 이상 순매도 하며 시장 압박 중
- 금일 다수 기업들의 실적 발표 예정되어 있어 개별 종목 장세 지속될 것으로 예상되므로 실적 발표 내용 참고하여 투자 권장

- 에스티팜: 최근 안정적인 상승세 지속, 기관 7거래일 연속 순매수 중. 의약품 원료 및 원료의약품 공급업체로 작년 말 수주잔고 2320억에서 올해 상반기 4434억으로 증가. 9월 안산에 제2올리고동 준공 예정으로 생산능력 확대 전망.
- 삼성바이오로직스: 개장 초반 6%대 상승 후 현재 소폭 하락. 어제 실적 발표에서 매출액과 영업이익 모두 컨센서스를 상회하는 좋은 실적 기록. 연간 매출 가이던스를 기존 5조 5천억에서 5조 7천억~5조 8천억으로 상향 조정. 이는 하반기 실적 개선에 대한 기대감을 높임. 증권가 목표 주가는 130만원대이며 향후 공장 생산 CAPA 확장 계획 있음. 장기 투자 관점에서 접근 추천.

- 조선 업종 전반 상승세, 특히 한화오션의 상승세가 크게 나타남. 이는 작년 2분기 적자였던 한화오션이 이번 2분기에 2600억 정도 흑자 전환이 예상되기 때문.
- 조선 빅3(HD한국조선해양, 한화오션, 삼성중공업)의 합산 영업이익이 전년 동기 대비 2배 이상 증가할 것으로 예상되며, 이는 고부가가치 선종의 실적 기여가 본격화되었기 때문.
- 이러한 고부가가치 선종의 수주가 향후에도 이어질 것으로 예상되어 피크아웃 우려를 돌파할 수 있을 것으로 전망.
- 하반기 중요한 포인트는 미국과의 조선 분야 협력 기대감으로, LNG 관련 프로젝트 발주 및 미 해군발 함정 수주가 주가에 모멘텀으로 작용할 것으로 예상.
- 미국과의 조선 협력 시 미국의 대규모 인력 및 시설 투자 강요 가능성 있으나, 우리나라가 가진 LNG선 등의 기술력을 바탕으로 상호 이익이 되는 방향으로 협상해야 함.

- 대형주 중심의 상승세 지속으로 개인 투자자들의 차익 실현 욕구 증가 - 시장의 상승 여력이 여전히 존재하므로 단기 차익보다는 장기적인 관점에서 수익률 극대화 전략 필요 - 정해진 테마가 반복적으로 상승하는 흐름이 있으므로 이를 고려한 매매 전략 수립 필요 - 대형주 내에서도 주도주의 확장과 변화가 나타나고 있으며, 상대적으로 소외되었던 종목들의 순환매 흐름이 관찰됨 - 미국과 일본의 관세 협상 타결로 인해 한국 자동차 업종에 대한 기대감 상승 및 외국인 매수세 유입

- 코스피, 코스닥 모두 연중 최고점 돌파 - 한미 무역협정 2+2 협의 연기되었으나 시장에 미치는 영향은 크지 않음 - 외국인이 현선물 시장에서 5200억 원 넘게 순매수하며 시장 상승 주도 - 대표적으로 반도체, 자동차, 금융 쪽으로 순매수 이어지고 있음 - 환율 하락 및 원화 강세 지속 - 시가총액 상단 종목 중 삼성전자 제외 모두 긍정적 흐름 - 제약바이오 주 흐름 변화, 비만치료제 관련 종목 상승세 - 원전주 상승 탄력 크게 나타남

- NAVER의 2분기 실적은 평이할 것으로 전망됨. 이는 +스토어 앱 출시 초기로 트래픽과 구매 전환율이 상승하고 있고, 마케팅비 등 비용이 증가했기 때문임. - 그러나 3분기와 4분기에는 +스토어 앱의 성장과 스마트스토어 수수료 인상으로 높은 성장세를 보일 것으로 예상됨. 또한, 하반기에는 서치 플랫폼 광고 영역도 시장 성장률인 6%를 넘어 10%대의 성장을 이룰 것으로 전망됨. - 한편 카카오는 2분기 실적이 시장 컨센서스에 부합할 것으로 예상됨. 이는 1분기에 부진했던 모빌리티 부분이 회복되고 있기 때문임. - 다만, 네이버웹툰 등 콘텐츠 부분은 숏폼의 인기로 어려움을 겪고 있음. 그럼에도 불구하고 카카오는 수익성 측면에서 개선되고 있으며, 과거 대비 평이한 실적을 보일 것으로 전망됨. - 업종 내 최선호주로는 대형주인 NAVER와 중소형주인 카페24를 꼽음. 이는 하반기에 커머스 업황 반등이 예상되며, 이들 업체가 시장 대비 아웃퍼폼하고 있기 때문임. - 인터넷주 전반적으로는 센티멘털 측면에서의 변동성이 큰 상황이므로, 숫자에 집중하여 실적 측면에서 서프라이즈가 나올 수 있는 기업에 집중하는 것이 좋음.

- 이재명 정부, 6월 이후 AI에 대한 관심 증가
- 국가 주도로 AI 전략 추진 중이며, 국내 파운데이션 모델 개발이 목표
- 글로벌 빅테크 기업들과 GPU 규모 싸움에서 어려움 존재
- NAVER, 카카오의 전략 차이 존재하며, 각각의 수혜 가능성 있음
- 스테이블코인의 제도화 기대감으로 인한 주가 상승은 테마성으로 평가
- NAVER는 커머스 성과와 국가 주도형 모델 선정 가능성에 따라, 카카오는 오픈AI와의 협업 성과에 따라 리레이팅 가능성 존재