- 트럼프 대통령의 반도체 및 의약품 관세 예고로 시장 변동성 확대
- 현재 한국의 반도체와 대부분 의약품 품목들이 무관세를 적용받고 있으며, 한미 무역 협상에서 최혜국 대우를 구두 합의하면서 약속을 받아냄
- 그러나 한국바이오협회는 의약품 관세 시나리오를 내놓으면서 올해와 내년 최대 15%에서 출발해서 2028년에는 최대 250%의 의약품 관세 부과를 우려
- DS투자증권은 250%의 관세에 대한 과도한 대응을 지양해야 한다면서 정치적으로도 실현 가능성이 낮고 지금 미국에서의 생산이 어렵기 때문에 관세 부과가 가격 급등과 공급망 리스크를 초래할 우려가 있어 현실 가능성이 적다고 분석
- 외국인 관광객 급증으로 카지노와 호텔 테마주 랠리
- 케이팝 데몬 헌터스의 인기로 외국인 관광객 증가, 특히 중국인 입국자 수가 올해 140만명을 기록
- 국내 카지노 업체들이 이 수혜를 받아가면서 호실적을 달성, 무비자 입국이 허용되면 하반기에는 성장세가 더 가팔라질 것으로 전망
- 백화점에서도 외국인 손님 비중과 관련 매출이 증가세, 호텔주들도 견조함

- 금일 외국인과 기관은 거래소에서 양매도하였으나 외국인은 선물시장에서 1800개 이상 순매수함
- 외국인은 약 2000억원 가까이 매수하였으나 기관은 주식을 사지 않고 있음
- 외국인의 선물 매도 잔고가 정리되어야 시장이 330포인트를 넘어갈 것으로 전망
- 현재 지수대에서 추가 상승 여부는 대주주 기준에 대한 정부의 빠른 결정에 달려있음
- 내일로 다가온 위클리 옵션 만기일을 앞두고 외국 선물 투자 주체들은 상단을 3230, 하단을 3150으로 설정함
- 31일 목요일에 발표될 지수 상단과 하단을 참고하여 저가 매수 및 고가 매도 전략을 추천
- 이번주까지는 3100~3200 사이 박스권에서 움직일 가능성이 큼

- 세제 개편안에 대한 불확실성으로 지난주 국내 증시가 큰 폭으로 조정받았으나, 이번 주 들어 반등세를 보임. - 세제 개편안에 대한 실망감으로 지난주 ETF 시장도 전반적으로 하락하였으나, 이번 주 들어 일부 회복 조짐을 보임. - 특히, 국내 배당 전략 ETF들은 지난 1주간 대부분 하락하였으나, 1개월 동안에는 ETF별로 상이하나 10% 가까운 상승률을 보임. - 이재명 정부 출범 이후 부각되고 있는 테마와 ETF 성과를 보면, 지난 일주일간 대체로 하락하였으나, 일부 테마는 회복세를 보임. - 액티브 ETF는 매니저의 영향이 더 많이 반영되어 시장 변화에 발 빠르게 대응할 수 있는 전략으로, 최근 인기가 높아지고 있음. - 국내 ETF 시장의 주식형 액티브 ETF는 약 120개이며, 이 중 일부는 개인 투자자들의 관심을 끌고 있음.

- 양자컴퓨터 관련주: 아이온큐의 아마존 지분 투자 및 미국 상무부 산하 연구소 납품 시작 이슈로 케이씨에스 23%, 엑스게이트 6%, 우리로 3% 상승 - 원전 관련주: 트럼프 행정부의 달에 소형 원자로 설치 계획 발표 예정 보도로 태웅 8%, 우진 7%, 한전기술 2% 상승, 비에이치아이는 중동 프로젝트 복수기 100억 원 규모 추가 수주 소식에 상승 - 엔터주: 에스엠 3.5%, 디어유 5.6%, JYP Ent. 1.6% 상승. 오늘 장 실적 발표 예정인 엔터주들의 긍정적인 실적 기대감 반영 - 카지노 관련주: 토비스 1.7% 상승. 방한 외국인 수 증가로 인한 실적 기대감에 GKL, 파라다이스, 강원랜드 상승 중이나 강원랜드의 상승폭은 상대적으로 작음 - 2차 전지주: 에코프로비엠의 호실적 발표 및 하나증권의 투자 의견 매수 상향 조정으로 15%대 급등 후 5%대 상승 지속, 삼성 SDI 2%, 에코프로머티리얼즈 3.66% 상승 - 반도체주: 트럼프 미국 대통령의 반도체 관세 발표 예정 발언으로 뉴욕 증시에 이어 우리 증시에서도 두산테스나 3%, 미래반도체 1.6%, 동진쎄미켐 2% 하락 - 스테이블코인 관련주: 카카오의 스테이블코인 TF 설치 소식에 장 초반 상승했으나 차익 실현성 매물 출회로 카카오페이 2%, 아이티센글로벌 3.6% 하락 - 줄기세포 관련주: 네이처셀 조인트스템 식약처 허가 반려 소식에 하한가, 바이오주 전반에 관세 위협 부각되며 파미셀 2.3%, 젬백스 2%, HLB생명과학, HLB 하락

- 엔터주 디어유가 어제 실적 발표 후 5% 오름세를 나타냄
- 2분기 실적보다는 3분기부터 개선되는 이익 개선세와 내년도 성장 스토리에 주목해야 함
- 4월 말 대비 구독자 수 15% 증가, PG 결제 전환으로 수수료 절감 효과 기대
- 텐센트뮤직과의 협업을 통한 중국 시장 진출로 향후 로열티 수익 증가 예상
- 2분기 실적보다는 앞으로의 방향성에 초점을 두고 저가 매수 기회로 활용 가능

- 에이피알이 실적 발표 후 사상 최고가를 경신하며 13% 상승세를 보이고 있으며, 동종 업계인 실리콘투도 4% 오름세를 보임.
- 에이피알의 영업이익은 845억으로 작년 동기 대비 3배 이상 증가하였으며, 시장 추정치를 크게 상회함.
- 에이피알의 시가총액은 8조 1천억으로 아모레퍼시픽의 7조 5천억을 넘어서며, 이러한 추세라면 10조 원까지 가능할 것으로 전망됨.
- 에이피알은 300억 원 자사주 소각 및 향후 3년간 매년 25% 이상의 배당과 자사주 매입 소각 계획을 밝힘.
- 투자자들은 에이피알의 추가적인 상승을 기대하고 있으며, 신규 매수자는 조정 시 진입을 추천함.

- 개장 전 미국 서비스업 둔화와 물가 급등으로 스태그플레이션 우려 및 트럼프의 추가 관세 압박, 금리 인하 지연 가능성으로 불확실성 확대됨
- 그러나 AI와 일부 빅테크 실적은 방어세를 보여줌
- 우리 시장에서도 전반적인 약세가 예상되나 바닥에서 움직이고 있는 실적 개선주나 저 PBR 구간에 있는 종목들은 매수세가 유입될 것으로 전망
- LG화학은 하반기 실적 개선 기대감이 높고 북미 투자 확대, 자회사 구조 정리, 한미 관세 협상 타결 기대감 등으로 투자심리가 개선되고 있음
- 또한 ESS 수요 급증과 ETF 편입으로 LG에너지솔루션 중심의 고부가 배터리 소재 수요 증가와 ESS 수주 확대가 실질적인 실적 모멘텀으로 작용할 것으로 예상
- 따라서 현재 구간에서 매집하면 15~20% 정도의 수익을 기대할 수 있음
- 다만 시초에 뜬 종목이나 고가 놀이를 하는 종목 중 인위적인 수급이 느껴지는 종목들은 주의 필요
- 하단에서 움직이거나 최근 6개월 이내 시세 흐름이 없던 종목들에 대한 관심도 필요하며 기회는 항상 늦다는 점을 염두에 두고 타이밍을 기다리는 전략이 필요

- 에이피알이 추정치보다 높은 영업이익 845억 원을 발표해 주가가 12.92% 상승함
- 호텔신라가 면세점 매출 비중이 83%로 실질적으로 면세사업자이며, 2분기 실적은 매출 1조 254억 원, 이익 87억 원으로 전년대비 감소함
- 호텔신라의 알짜 자회사인 여행사업부를 매각한다는 소식이 전해지며 분위기가 어수선함
- 호텔 관련 종목 중에서는 호텔 레저 사업부의 매출 비중이 높은 GS피앤엘이나 서부T&D가 유리하다는 의견 제시

- 금일 제약바이오 주가 하락 중. - 트럼프 대통령의 의약품 관세 인상 발언(최대 250%)이 부담으로 작용. - 실제 관세 부과 여부 및 그 영향은 불확실하나, 투자심리에는 부정적 영향. - 삼성바이오로직스는 송도에 6공장 착공 예정이나, 미국 내 CDMO 기업들의 반사익 가능성 제기. - 미국 내 공장 건설 중인 경쟁사들 대비 관세 부과 시 경쟁력 하락 우려 존재. - SK바이오사이언스, 바이넥스 등도 동반 하락 중이며, 관세 불확실성 해소 전까지 관망 필요.

- 코스닥 지수 0.44% 하방 압력 795선
- 상승률 상위 업종: 오락문화, 출판매체복제
- 오락문화: 캔버스엔 11%대 강세, 스튜디오미르 4% 상승, 에스엠 3%대 상승, JYP Ent. 1.5% 상승
- 출판매체복제: 품절주로 분류되는 양지사 2% 강세
- 하락률 상위 업종: 기계장비
- 기계장비: 이오테크닉스 3% 하락, 코미코 2.8% 하방 압력, 뉴파워프라즈마 2.3% 하락
- 대형주: 에스엠 3.6% 상승, 디어유 3.5% 상승, 에코프로비엠 2% 상승, 레이크머티리얼즈 1.6% 상승, 에코프로에이치엔 1.66% 상승
- 중형주: 태웅 9.6% 상승, 엑스게이트 5% 상승, 토비스 3% 상승, 위지윅스튜디오 3% 상승
- 소형주: 썸에이지 상한가 진입, 케이씨에스 21%대 급등, 새빗켐 11% 상승, 캔버스엔 11% 강세
- 하락률 상위 종목: 네이처셀 하한가 진입, 넥스트칩 6% 하락, 파인엠텍 4% 하방 압력, 이오테크닉스 3% 하락
- 시가총액 상위 종목: 에코프로비엠 2.8% 상승, 에코프로 1% 상승, 알테오젠 1% 하락, 리켐바이오 2% 상승, 에이비엘바이오 0.1% 하락

- 8월 6일 수요일 양 시장은 하락 출발함. - 코스피는 0.47%, 코스닥은 0.36% 하락 중. - 코스피 시장 내 상승률 상위 업종은 IT서비스, 전기가스, 보험, 오락문화, 금융, 화학이며, 하락률 상위 업종은 의료정밀기기, 운송장비와 부품, 건설, 금속임. - IT서비스 업종에서는 LG씨엔에스가 1.7%, NAVER가 0.86%, 카카오가 0.56% 상승 중이며, 전기가스업에서는 한국전력, 한국가스공사, 지역난방공사가 상승세이나 삼천리는 0.4% 하락함. - 일반서비스 업종이 가장 부진한데, SK바이오팜은 어제 급등에 따른 차익 실현성 매물로 3.4% 하락 중이며, 코웨이는 0.83% 밀리는 중. - 화인베스틸은 조선 3사에 납품한다는 점이 부각되어 13% 상승하였으며, 한미글로벌은 루마니아 원전 사업 참여 소식에 4% 상승함. - 시가총액 상위 종목 중에서는 KB금융, 두산에너빌리티, 기아만 상승세이며, 삼성전자와 SK하이닉스는 1% 하락세임. - 트럼프 미국 대통령의 반도체 관세 부과 발언으로 인해 반도체주가 하방 압력을 받고 있음.

- 도널드 트럼프 대통령이 반도체와 의약품 수입에 고율 관세를 예고함. 특히 반도체는 별도의 압박 조치가 예고되어 AI 인프라 확장을 추진 중인 빅테크들의 부담이 커질 수 있음. 미국 내 바이오 기업의 약 90%는 제품의 절반 이상을 수입에 의존하고 있어 자국 기업의 부담으로 작용할 수 있음.
- 국내 양대 엔터 대장주 하이브와 에스엠이 오늘 2분기 실적을 발표함. 하이브는 영업이익이 시장 기대치를 밑돌 것으로 전망되며 일본 신인그룹 데뷔 등 비용 부담이 실적에 영향을 미쳤다는 지적임. 반면 에스엠은 NCT, 에스파 등 주력 IP의 활약과 자회사 디어유 효과로 깜짝 실적이 예상됨. 공연과 앨범 판매 호조로 수익성이 개선됐다는 분석이 나옴. 양사의 실적은 하반기 실적 전망과 중국 시장 공략의 바로미터가 될 전망임.
- 애경산업이 오는 22일 매각 본입찰에 돌입함. 태광그룹 컨소시엄, 앵커EQ, 폴캐피탈코리아의 3파전 구도가 유력하며 이 중 비교적 인지도가 낮은 폴캐피탈은 한미 사이언스 분쟁 당시 주목받은 중견 운용사로 이번에도 한미약품과 손잡았다는 관측이 나옴. 애경그룹은 이번 매각을 통해 약 80억 원의 유동성 확보를 노리고 있으며 매각 대상은 AK홀딩스 등이 보유한 지분 63%임. 인수 후보 모두 6천억 원 안팎의 가격을 제시한 것으로 알려짐.

- 트럼프 대통령의 반도체 및 의약품 관세 발언으로 시장 불확실성 확대되며 부정적 영향 예상됨. - 그러나 이미 이전부터 지속되어온 이슈로 영향은 제한적일 것이며, 관세 품목 발표 후 대응책이 나올 경우 불확실성 해소로 기회가 될 수 있음. - SK하이닉스는 프리마켓에서 1.5% 이상 하락하는 등 전반적으로 부진하나, 미국 반도체 기업 중 일부는 상승하는 모습 보임. - 특히 삼성전자는 테슬라와의 AI 반도체 위탁 생산 계약으로 긍정적 영향 기대되며, 이번 조정을 기회로 삼아 매수 고려 가능. - 에스엠은 오늘 실적 발표를 앞두고 있으며, 매출액과 영업이익 모두 전년대비 증가할 것으로 예상됨. - 이는 엔터주의 2분기 실적 저하 우려를 해소시킬 것으로 기대되며, 7월 한달간 큰 폭의 조정을 받은 엔터주의 반등이 예상됨. - 또한 최근 디어유를 연결 자회사로 편입함에 따라 연결 효과가 안정적으로 실적에 반영될 것으로 전망됨.

- 한국이 미국에 원전을 먼저 제안하였으며, 원전, 반도체, 2차 전지, 바이오 등이 포함된 총 2천억 달러 규모의 대미 투자펀드가 조성될 예정임. - 미국 원전 시장이 97GW에서 400GW로 4배 확대되며, 대형 원전을 추가적으로 300기를 더 건설해야 함. - 2030년까지 대형 원전 10기를 우선적으로 착공할 계획이며, 사업비만 약 100조 원 규모임. - 미국 웨스팅하우스가 이를 주도적으로 추진해 나가야 하나, 현재 원전에 대해 거의 올 스톱되어 있는 상황임. - 따라서 실질적으로 미국 내에서 핵심적으로 플레이할 수 있는 기업은 두산에너빌리티와 한전기술을 비롯한 한수원일 것으로 예상됨. - 한미 관세 협상 과정에서 2000억 불 투자펀드 전략 펀드를 조성하는데 여기에 원전이 포함되어 있음. - 관련 종목으로는 두산에너빌리티, 비에이치아이, 태웅, 현대건설, 대우건설 등이 있음.

- 미국 증시가 관세 여파와 반도체 의약품 관세 부과 발표 예정으로 하락 마감함 - 코스피에서는 카카오뱅크가 상반기 순이익 역대 최대치 달성 및 스테이블코인 관련 태스크포스 구성으로 7.7% 상승, 한미글로벌은 해외 원전 산업 진출로 7.3% 상승 - 코스닥에서는 케이씨에스가 아마존의 양자컴퓨팅 스타트업 아이온큐 지분 보유 소식에 14% 급등, 보안과 양자컴퓨터 관련주들이 상승 랠리 지속 - 미국이 한국산 상품에 15% 관세를 부과하면서 K-뷰티 상품 수요 증가 예상되어 에이피알이 3.5% 상승 - 시가총액 상위 종목들은 미국발 관세 우려로 대부분 하락, 삼성전자 0.7%, SK하이닉스 1.5% 하락

- 화장품주는 7월 동안 조정을 겪었으나 8월 실적 발표를 앞두고 일부 종목들을 중심으로 재상승 중임.
- 에이피알은 7월에 조정 없이 횡보하다 최근 레벨을 올리는 모습을 보이고 있으며, 2분기에도 최대 실적을 경신할 것으로 예상됨.
- 이에 따라 에이피알을 비롯한 화장품 대형주들이 일제히 상승 출발했으며, 다른 중소형 종목들도 관심을 받고 있음.

- GS피앤엘이 장 마감 이후 실적 발표 후 애프터마켓에서 17%, 프리마켓에서 6.33% 급등함
- 호텔 업종 중 톱픽으로 서부T&D를 추천하며, 이는 서울 최대 규모 객실을 보유하고 있으며 인바운드 수요 증가로 P와 Q가 동시에 증가하는 흐름을 보이고 있기 때문임
- 서부T&D는 용산 드래곤시티에 1800개 객실을 운영중이며, 애프터마켓에서 6% 이상 급등하며 8%까지 상승함
- GS피앤엘은 영업이익이 전년 동기 대비 24% 감소했으나 외형(탑라인)은 18% 이상 성장했으며, 하반기 실적 개선 기대감이 높아짐
- 최근 화장품, 호텔, 레저 등 인바운드 관광객 증가와 한중 정상회담 기대감으로 관련주가 상승세를 타고 있음
- 롯데관광개발은 순이익 흑자 전환 및 이익단 300억 돌파로 이익단 개선세가 뚜렷함
- 서울에서는 서부T&D, 제주에서는 롯데관광개발을 주목해야 함

- 한화오션: 7월 8일에 추천한 종목으로 60%넘는 수익률 기록 중. 현재 과열권에 진입하여 신규 매수는 부담스러운 자리이며, 보유자는 12만원, 13만원, 14만원 단계적으로 상승 시 비중 축소 전략 필요. - 에코프로비엠: 8월 4일 공략주로 제시한 종목으로 20%가까운 수익률 기록 중.ESS 수요 증가로 양극재 판매 증가 예상되며, 인도네시아 니켈 제련소 지분 취득에 따른 투자 이익도 반영될 예정. 3분기, 4분기에도 흑자 전환 기대감 있으며, 1차 목표가 12만원 달성 후 2차 목표가 14만원까지 상승 전망.

- HJ중공업 : 국내 유일 공기 부양 고속상륙정 건조 기술 보유 및 한미 조선협력 MASGA 프로젝트 수혜 기대. 미국 해군의 MRO 조선소 선정 기대감 존재. 연기금과 기관의 지속적인 매수 유입 중이며 현재 시가총액 8600억 원대로 1조 원 투자 가능성 있음. 목표가 1만 1500원, 손절가 8900원 제시. - 포스코퓨처엠 : 미국의 중국산 흑연 음극제 반덤핑 관세 부과로 인한 반사이익 기대. 배터리 소재 기업의 개선 실적 회복감 지속되며 우상향 기조 예상됨. 에코프로비엠 등 다른 2차 전지 종목들의 실적 기대감도 존재. 거래량을 중심으로 주시 필요. 현 박스권에서 상승 추세이며 2차 목표가 19만 원 이상, 손절가 12만 원 제시.

- 현대로템: 2분기 실적은 K-2 전차 수출 확대와 고마진 구조 덕분에 디펜스솔루션 영업이익률은 30%를 넘겼고 9조 원 규모의 K-2 2차 계약으로 2026년까지 실적 공백 우려도 해소됨. 또한 레일솔루션 부문도 눈에 띄는 성장성을 이어가고 있으며 2027년 이후 수익성은 글로벌 철도사 수준으로 향상될 전망임. - 디어유: 대형 IP 에스엠 그룹 라이즈와 NCT는 물론 스타십 아티스트들도 입점을 완료했으며 가격 인상과 더불어 중국의 큐큐뮤직 서비스를 론칭함. 하반기부터 로열티 수익 인식에 따른 손익 개선이 기대되며 내년의 영업이익률이 50%가 넘는 고마진 구조가 예상됨.